COMUNICATO STAMPA
Sommario
Dati Economici Consolidati 01/07/2011 01/07/2010 Diff.%le
Trimestrali 31/12/2011 31/12/2010
in Euro/ml
Valore della Produzione 39,03 36,73 6,26
Costi Operativi (31,60) (31,60) 0,00
Risultato Operativo Lordo 7,43 5,13 44,78
Proventi (oneri) da cessione contratti calciatore
9,34 18,45 (49,39)
Risultato ordinario (2,63) 10,52 (125,01)
Proventi/Oneri non ricorrenti 0,92 (0,16) (663,20)
Utile Lordo Ante Imposte (1,71) 10,35 (116,54)
Imposte 4,17 (2,99) (239,44)
Utile(Perdita) netto 2,46 7,36 (66,59)
Dati Patrimoniali/finanziari Consolidati in Euro/ml
31/12/2011 30/06/2011 Diff.%le
Patrimonio Netto 12,96 10,50 23,43
Posizione (indebitamento) finanziaria netta
0,85 (9,01) (109,45)
Cash Flow (0,04) (0,17) (77,63)
Rapporto Debt/equity (0,07) 0,86 -
Formello, 29 febbraio 2012- Il Consiglio di Gestione della S.S. Lazio S.p.A., riunitosi in data 27 febbraio 2012 ed in prosecuzione il 29 febbraio 2012 ha approvato il Bilancio Intermedio consolidato al 31 dicembre 2011 che presenta un utile netto di Euro 2,46 milioni.
Risultati reddituali
Il giro di affari consolidato, al netto dei proventi non ricorrenti, si attesta a Euro 39,03 milioni ed è aumentato rispetto al medesimo periodo della stagione precedente di Euro 2,30 milioni. Tale incremento è dovuto principalmente ai maggiori abbonamenti sottoscritti ed agli introiti rivenienti dalla partecipazione alla Europa League.
Il fatturato al 31 dicembre 2011 è costituito da ricavi da gare per Euro 5,61 milioni, diritti TV ed altre Concessioni per Euro 24,26 milioni, sponsorizzazioni, pubblicità, royalties per Euro 6,91 milioni ed altri ricavi e proventi per Euro 2,25 milioni.
I costi sono aumentati di Euro 6,77 milioni rispetto al medesimo periodo della stagione precedente.
La seguente tabella ne evidenzia la composizione (in Euro milioni):
01/07/11 01/07/10 Diff.%le
31/12/11 31/12/10
Costi per il personale 28,32 20,62 37,35
di cui non ricorrenti 0,00 0,00 -
Altri costi di gestione 10,79 11,45 (5,77)
di cui non ricorrenti 0,43 0,58 -
Sub totale Costi Operativi 39,11 32,07 21,95
TFR 0,08 0,05 71,10
Ammortamento diritti prestazioni 10,52 9,61 9,49
Altri ammortamenti 0,45 0,45 (1,28)
Accantonamenti e svalutazioni (0,06) 1,15 (105,51)
di cui non ricorrenti (0,08) 0,50 -
Sub totale Ammor.ti ed Accantonamenti 10,99 11,26 (2,40) Totale costi 50,10 43,33 15,62
L’incremento del Costo del personale è conseguenza del miglioramento qualitativo della rosa della prima squadra e del maggiore peso della quota variabile di retribuzione, legata al raggiungimento di obiettivi sportivi.
La voce Altri Costi di gestione presenta un miglioramento principalmente dovuto al decremento dei costi di intermediazione dei diritti alle prestazioni sportive dei tesserati.
L’incremento della voce Ammortamenti dei diritti alle prestazioni è conseguenza degli acquisti fatti nell’ultima campagna di trasferimenti, tesi al rafforzamento della prima squadra.
Gli Oneri finanziari Netti presentano un incremento dovuto all’aumento del tasso di interesse legale riconosciuto sul debito tributario rateizzato.
Le imposte differite positive sono conseguenza delle nuove ipotesi sulla recuperabilità futura delle perdite pregresse sulla base della nuova normativa
Situazione patrimoniale finanziaria
Il capitale immobilizzato ha raggiunto la cifra di Euro 120,39 milioni con un incremento di Euro 6,48 milioni, rispetto al valore al 30 giugno 2011, di Euro 113,91 milioni; tale aumento è dipeso principalmente dall’acquisto dei diritti alle prestazioni sportive in parte mitigati dalla quota di ammortamento del periodo.
Il valore dei diritti alle prestazioni sportive dei tesserati ammonta ad Euro 58,74 milioni.
L’incremento dell’attivo circolante, al netto delle disponibilità liquide, rispetto al 30 giugno 2011 è pari ad Euro 6,61 milioni.
Tale variazione è dovuta principalmente all’aumento dei crediti per imposte anticipate, Euro 4,75 milioni, rivenienti dalla possibilità, oramai illimitata, di utilizzo delle perdite di esercizio in misura dell’80% del reddito imponibile.
Il Patrimonio Netto è positivo per Euro 12,96 milioni.
I fondi ammontano ad Euro 11,04 milioni con un decremento rispetto al 30 giugno 2011 di Euro 0,30 milioni. La variazione dei fondi è dovuta principalmente allo storno di parte del fondo rischi tributario a seguito della definizione di parte del contenzioso relativo ai procuratori. L’importo complessivo dei fondi è costituito principalmente dalle imposte differite per Euro 8,94 milioni.
Il fondo per benefici ai dipendenti (ex TFR) registra, rispetto al 30 giugno 2011 un incremento netto di Euro 0,07 milioni.
Rispetto al 30 giugno 2011, i Debiti, al netto dell’esposizione verso Banche, sono aumentati di Euro 20,72 milioni passando da Euro 129,40 milioni a Euro 150,12 milioni. La variazione è dipesa principalmente dall’incremento temporaneo dei risconti passivi a fronte di anticipazioni su servizi ceduti per Euro 15,24 milioni, e debiti verso società sportive per Euro 6,13 milioni in parte compensati dalla riduzione dei debiti commerciali.
La posizione finanziaria netta risulta positiva per Euro 0,85 milioni con un miglioramento di Euro 9,86 milioni, rispetto al 30 giugno 2011, dovuto principalmente alla riduzione dei debiti verso altri finanziatori.
Fatti di rilievo verificatisi nel periodo 01/07/11-31/12/11
Ammissione al campionato
In data 8 luglio 2011 la CO.VI.SO.C. ha comunicato l’ammissione della società ai Campionati Professionistici di serie A.
Campagna trasferimenti
Successivamente al 30 giugno 2011 per la rosa della prima squadra:
• sono stati acquistati diritti alle prestazioni sportive di sette giocatori per un costo, compreso di oneri accessori, di Euro 20,24 milioni, Iva esclusa;
• sono stati ceduti i diritti alle prestazioni sportive di tre giocatori a titolo temporaneo con diritto di riscatto per la sola stagione 2011/2012, con un introito di Euro 4,2 milioni ed un risparmio di retribuzioni ed oneri accessori per Euro 7,70 milioni;
• sono stati svincolati tre giocatori con un risparmio di retribuzioni per Euro 3,94 milioni;
• sono stati ceduti i diritti alle prestazioni sportive di un giocatore a titolo definitivo per un corrispettivo di Euro 10 milioni, Iva esclusa.
Tali operazioni, insieme al saldo del 30 giugno 2011 comporteranno un debito netto di Euro 2,72 milioni, Iva esclusa, verso soggetti italiani ed un debito netto di Euro 3,86 milioni verso soggetti esteri.
Europa League
In data 25 agosto 2011 la Lazio battendo il Rabotnicki nel turno preliminare di Europa League si è qualificata per la fase a gironi.
Destinazione dell’utile dell’esercizio 10/11
In data 28 ottobre 2011 l’Assemblea della S.S. Lazio S.p.A. ha deliberato di destinare il 5%, pari a Euro 33.543 alla riserva legale, il 10%, pari a Euro 67.086, ad un’apposita riserva destinata al sostenimento di scuole giovanili di addestramento e formazione tecnica, Euro 36.900 alla riserva per utili su cambi e per il residuo di Euro 533.333 a nuovo.
In data 28 ottobre 2011 l’Assemblea della S.S. Lazio M.&C. S.p.A. ha deliberato di destinare a nuovo l’utile di Euro 7.059.758.
Richieste Consob
In data 27 ottobre 2011 la Consob ha disposto la revoca dagli obblighi di informativa trimestrale previsti nella richiesta del 14 luglio 2009, “atteso che non sembrano sussistere elementi di incertezza in ordine alla continuità aziendale della Società e del Gruppo alla medesima facente capo.”, rivenienti dalle informative mensili del 27 novembre 2002.
In data 10 novembre 2011 la Consob ha disposto la revoca dagli obblighi di informativa trimestrale previsti nella richiesta del 20 ottobre 2006, “preso atto del venir meno dell’attualità delle informazioni fornite.”, in riferimento al debito verso Banca di Roma ed al conferimento del ramo di azienda.
Fatti di rilievo verificatisi dopo il 31 dicembre 2011
Campagna trasferimenti
Successivamente al 31 dicembre 2011 per la rosa della prima squadra:
• sono stati acquisiti gratuitamente sino al 30 giugno 2011 i diritti alle prestazioni sportive di un giocatore a titolo temporaneo per un aumento di retribuzioni nel semestre per Euro 0,45 milioni;
• sono stati ceduti i diritti alle prestazioni sportive di un giocatore a titolo definitivo, realizzando nel secondo semestre una plusvalenza di Euro 0,80 milioni, minori ammortamenti per Euro 0,52 milioni ed un risparmio di retribuzione per Euro 1,32 milioni.
• sono stati ceduti gratuitamente i diritti alle prestazioni sportive di cinque giocatori a titolo temporaneo per il secondo semestre della stagione 2011/2012, per un risparmio di retribuzioni per Euro 1,88 milioni e di costi di intermediazione per Euro 0,21 ml.
Pertanto complessivamente si è realizzato un risparmio a valere nel secondo semestre di Euro 4,28 milioni.
Coppa Italia
In data 26 gennaio 2012 la prima squadra è stata eliminata nei quarti della competizione.
Europa League
In data 23 febbraio 2012 la prima squadra è stata eliminata nei sedicesimi della competizione.
Evoluzione prevedibile della gestione
L’andamento della gestione 11/12 lascia ragionevolmente presumere il conseguimento di risultati futuri tali da garantire il pieno rispetto degli impegni finanziari assunti.
Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari (Marco Cavaliere) dichiara ai sensi del comma 2 articolo 154 bis del Testo Unico della Finanza che l’informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alla risultanze documentali, ai libri ed alle scritture contabili.
Gruppo S.S. Lazio
STATO PATRIMONIALE
valori in Euro/000 ATTIVO
ATTIVITA' NON CORRENTI
Terreni e fabbricati 1 35.922,99 36.311,05
Impianti, macchinari e altre attrezzature 2 3.944,58 3.970,70
Impianti e macchinari 65,68 77,25
Attrezzature industriali e commerciali 105,80 122,04
Migliorie su beni di terzi 0,00 0,00
Altri beni 3.773,11 3.771,41
Investimenti immobiliari 0,00 0,00
Diritti pluriennali prestazioni tesserati 3 58.744,33 51.458,74
Altre attività immateriali 4 13.616,20 13.621,24
Concessioni, licenze, marchi e diritti simili 4.1 8,47 13,51
Premi di preparazione 0,08 0,07
Altre immobilizzazioni 4.2 13.607,65 13.607,65
Immobilizzazioni in corso ed acconti 0,00 0,00
Partecipazioni in imprese controllate 0,00 0,00
Partecipazioni in imprese collegate 5 7.208,38 7.208,38
Altre Attività finanziarie 6 954,43 949,34
Crediti verso altri (ex immobilizzazioni finanziarie) 954,43 949,34
Crediti commerciali 7 9.357,58 3.994,33
Crediti verso enti settore specifico 7.1 5.312,34 0,00
Verso clienti oltre l'anno 7.2 4.045,23 3.994,33
Attività per imposte differite attive 8 10.168,33 5.417,34
Altre attività non correnti 9 289,85 330,53
Risconti attivi oltre l'anno 289,85 330,53
TOTALE ATTIVITA' NON CORRENTI 140.206,66 123.261,65
ATTIVITA' NON CORRENTI DESTINATE ALLA VENDITA
Diritti pluriennali prestazioni tesserati 10 0,00 395,41
ATTIVITA' CORRENTI
Rimanenze 11 280,45 980,65
Crediti commerciali 12 17.299,37 14.312,17
Verso clienti entro l'anno 17.299,37 14.312,17
Crediti verso parti correlate 13 791,08 791,08
Verso imprese controllate 0,00 0,00
Verso imprese collegate 13.1 791,08 791,08
Crediti verso enti settore specifico 14 9.777,42 16.390,25
Attività finanziarie correnti 15 4.674,28 3.991,78
Crediti tributari 314,92 26,16
Crediti tributari per imposte correnti dirette 15.1 0,00 305,81
Verso altri 15.2 4.359,35 3.659,82
Altre attività correnti 16 380,74 198,59
Risconti attivi 16.1 380,74 198,59
Disponibilità liquide e mezzi equivalenti 17 4.886,23 4.924,26
Depositi bancari e postali 4.805,98 4.897,00
Assegni 3,25 1,25
Danaro e valori in cassa 77,01 26,02
TOTALE ATTIVITA' CORRENTI 38.089,56 41.588,78
TOTALE ATTIVO 178.296,22 165.245,84
30/06/2011 31/12/2011
Dati verificati dalla Società di Revisione
valori in Euro PASSIVO
PATRIMONIO NETTO
Capitale Sociale 40.643,35 40.643,35
Riserve (34.519,30) (34.656,83)
Riserva da soprapprezzo delle azioni 17.666,84 17.666,84
Riserva legale 5.517,18 5.483,63
Riserva valutazione partecipazioni in collegate 0,00 0,00
Altre riserve 11.495,15 11.391,17
Riserva da prima applicazione IAS (69.156,86) (69.156,86)
Utile/Perdite portate a patrimonio netto (41,62) (41,62)
Utili ( Perdite ) portati a nuovo 4.376,62 (5.468,26)
Utile ( Perdita ) di esercizio 2.459,18 9.982,41
TOTALE PATRIMONIO NETTO 18 12.959,84 10.500,67
PASSIVITA' NON CORRENTI
Debiti finanziari non correnti 34 0,00 0,00
Altre passività non correnti 19 70.459,97 71.199,87
Debiti tributari 19.1 64.439,46 64.885,28
Debiti vs. Istituti di Previd. e Sicurezza Sociale 0,00 0,00
Altri debiti 19.2 203,02 399,45
Debiti verso fornitori 19.3 199,73 196,82
Risconti passivi 19.4 5.617,76 5.718,32
Debiti verso enti settore specifico 20 11.541,58 8.367,02
Imposte differite passive 21 8.942,59 9.069,13
Fondi per rischi e oneri non correnti 22 2.092,82 2.261,84
Per imposte 22.1 109,32 278,35
Altri fondi rischi 22.2 1.983,50 1.983,50
Fondi per benefici ai dipendenti 23 797,21 734,72
PASSIVITA' NON CORRENTI 93.834,16 91.632,58
PASSIVITA' CORRENTI
Debiti finanziari correnti 0,00 0,10
Altre passività correnti 24 37.554,66 29.050,06
Debiti verso altri finanziatori 24.1 3.384,97 13.283,67
Debiti vs. Istituti di Previd. e Sicurezza Sociale 24.2 346,63 381,79
Altri debiti 24.3 18.156,68 15.060,55
Risconti passivi 24.4 15.666,37 324,06
Debiti verso enti settore specifico 25 15.089,53 12.132,68
Debiti commerciali correnti 26 13.386,06 14.753,16
Acconti 26.1 2.102,08 35,34
Debiti verso fornitori entro l'anno 26.2 11.283,98 14.717,82
Debiti finanziari correnti verso parti correlate 27 650,00 650,00
Debiti verso società collegate 27.1 650,00 650,00
Debiti tributari 28 4.144,77 6.256,68
Debiti tributari per imposte correnti dirette 29 677,20 269,90
TOTALE PASSIVITA' CORRENTI 71.502,22 63.112,59
TOTALE PASSIVO 178.296,22 165.245,84
30/06/2011 31/12/2011
Dati verificati dalla Società di Revisione
CONTO ECONOMICO
valori in Euro/1000
01/07/2011 01/07/2010
31/12/2011 31/12/2010
RICAVI 30
Ricavi da gare 30.1 5.611,66 4.631,84
ricavi da gare in casa 4.009,16 3.658,49
percentuali su incassi gare da squadra ospitanti 0,00 0,00
abbonamenti 1.602,50 973,35
Diritti radiotelevisivi e proventi media 30.2 24.258,12 22.657,30
-) televisivi 22.185,12 21.513,78
-) percentuale diritti televisivi da squadre ospitanti 0,00 0,00
-) televisivi da partecipazioni comp. U.E.F.A. 2.073,00 0,00
-) da L.N.P. 0,00 1.143,52
Ricavi da sponsorizzazione e pubblicità 30.3 6.906,97 6.196,75
Sponsorizzazioni 2.375,95 1.740,00
Proventi pubblicitari 4.194,79 4.198,09
Canoni per licenze, marchi, brevetti 336,22 258,67
Proventi da gestione diritti calciatori 30.4 11.029,64 18.506,97
Cessione temporanea calciatori 1.664,04 0,00
Plusvalenze da cessione dei diritti pluriennali alle
prestazioni dei calciatori 9.336,26 18.506,97
Altri proventi da gestione calciatori 29,34 0,00
Altri ricavi 30.5 1.705,27 4.000,09
-) da plusvalenze per operazioni societarie 5.5.1 0,00 0,00
-) da transazioni con creditori (non ricorrenti) 735,35 479,36
-) da altri 934,72 843,01
-di cui non ricorrenti 529,89 438,96
Contributi in c/esercizio 0,00 0,00
Proventi vari 35,20 2.677,72
Variazione delle rimanenze 30.6 (700,20) (654,47)
Ricavi da merchandising 30.7 822,80 820,69
TOTALE RICAVI 49.634,26 56.159,16
COSTI OPERATIVI 31
Materie prime,sussidiarie,di consumo e di merci 31.1 (467,22) (547,90)
Personale 31.2 (28.402,96) (20.666,71)
Salari e stipendi (27.254,25) (19.636,14)
Oneri sociali (855,81) (861,60)
Trattamento di fine rapporto (84,09) (49,15)
Altri costi (208,81) (119,82)
-di cui non ricorrenti 0,00
Oneri da gestione diritti calciatori 31.3 (72,09) (44,71)
Costi per Acquisizione temporanea prestazioni calciatori (9,75) 0,00
Minusvalenze da cessione diritti alle prestazioni dei
calciatori 0,00 0,00
Altri oneri da gestione calciatori (62,34) (44,71)
Oneri per servizi esterni 31.4 (7.485,62) (8.026,07)
Costi per tesserati (393,77) (320,52)
Costi per attività sportiva 0,00 0,00
Costi specifici tecnici (2.776,13) (4.629,20)
Costi per vitto,alloggio e locomozione (593,96) (422,78)
Servizio biglietteria, controllo ingressi (483,94) (570,10)
Spese assicurative (62,08) (41,12)
Spese amministrative (1.698,47) (1.336,36)
Spese per pubblicità e promozione (1.477,27) (705,99)
Altri oneri 31.5 (2.764,88) (2.891,19)
Spese bancarie (128,67) (196,28)
Per godimento di beni di terzi (1.666,34) (1.563,60)
Spese varie organizzazione gare (206,61) (186,39)
Tassa iscrizioni gare (2,63) (3,13)
Oneri specifici verso squadre ospitanti:
-) percentuale su incassi gare a squadra ospite 0,00 (29,83)
-) percentuale su diritti televisivi a squadra ospite 0,00 0,00
Altri oneri di gestione (330,41) (335,61)
Sopravvenienze passive (non ricorrenti) (430,24) (576,36)
TOTALE COSTI OPERATIVI (39.192,77) (32.176,57)
Ammortamenti e svalutazioni delle immobilizzazioni 32 (10.970,60) (10.121,03)
Amm. delle immobilizzazioni immateriali (10.526,43) (9.613,30)
Amm. Oneri pluriennali ex DL 282 0,00 0,00
Amm. delle immobilizzazioni materiali (443,24) (449,87)
Svalutaz. Delle immobilizzazioni (0,93) (57,86)
Accantonamenti e altre svalutazioni 33 64,18 (1.090,82)
Svalutaz. dei crediti dell'attivo circolante e dispon.liq. (18,40) (330,79)
Accantonamenti per rischi 82,58 (504,89)
-di cui non ricorrenti 82,58 (504,89)
Accantonamento altri fondi 0,00 (255,15)
RISULTATO OPERATIVO (464,92) 12.770,74
Dati verificati dalla Società di Revisione
CONTO ECONOMICO
valori in Euro/1000
01/07/2011 01/07/2010
31/12/2011 31/12/2010
RISULTATO OPERATIVO (464,92) 12.770,74
Utile (Perdite) imprese controllate e collegate 0 0
Proventi (Oneri) finanziari da partecipazioni 34 0 (1.480,14)
Proventi (Oneri) finanziari da partecipazioni 0 (1.480,14)
Oneri finanziari netti e differenze cambio 35 (1.247,36) (937,92)
Utili e perdite su cambi
a) utili 0,00 19,95
b) perdite (24,30) 0,00
Totale utili e perdite su cambi (24,30) 19,95
Proventi da attività di investimento
da titoli iscritti nelle immob. che non cost. partec. 0,00 0,00
da imprese controllate 0,00 0,00
da imprese collegate 0,00 0,00
da imprese controllanti 0,00 0,00
da terzi 66,78 31,71
da compart. ex art. 102 NOIF 0,00 0,00
da imprese consociate 0,00 0,00
da attualizzazione 189,04 190,44
Totale Proventi da attività di investimento 255,82 222,14
Oneri finanziari
verso imprese controllate 0,00 0,00
verso imprese controllanti 0,00 0,00
verso compartecip.ex art 102 NOIF 0,00 0,00
verso terzi (762,45) (575,94)
verso imprese consociate 0,00 0,00
da attualizzazione (716,43) (604,07)
Totale oneri finanziari (1.478,88) (1.180,01)
RISULTATO PRIMA DELLE IMPOSTE (1.712,28) 10.352,67
Imposte correnti 36 (706,07) (1.494,46)
Imposte differite e anticipate 37 4.877,53 (1.497,22)
b) imposte differite 126,55 3.740,27
c) imposte anticipate 4.750,99 (5.237,49)
UTILE ( PERDITA ) DI ESERCIZIO 2.459,18 7.361,00
PROSPETTO DELL'UTILE COMPLESSIVO
UTILE ( PERDITA ) DI PERIODO 2.459,18 7.361,00
ALTRE COMPONENTI DELL'UTILE COMPLESSIVO 0 0
TOTALE UTILE COMPLESSIVO DEL PERIODO 2.459,18 7.361,00
Dati verificati dalla Società di Revisione
Rendiconto finanziario in Euro/000
RENDICONTO RENDICONTO
31/12/11 31/12/10
UTILE (PERDITA) DI ESERCIZIO 2.459,18 7.361,00
Ammortamento costi diritti pluriennali prestazioni calciatori 32 10.521,39 9.609,07
Ammortamento altre immobilizzazioni immateriali 5,04 4,23
Ammortamento immobilizzazioni materiali 32 443,24 449,87
Variazione T.F.R. (*) 62,49 7,01
Variazione Fondi per rischi e oneri ed imposte differite passive (295,57) (3.211,95)
AUTOFINANZIAMENTO ECONOMICO (A) 13.195,78 14.219,23
Variazione rimanenze 11 (700,20) (654,47)
Variazione crediti verso società calcistiche 7,14 (1.249,58) 4.432,89
Variazione crediti verso clienti 9,12 2.946,52 (5.791,43)
Variazione crediti tributari 15 4.733,94 (6.146,74)
Variazione crediti diversi 0,00 0,00
Variazione attività finanziarie 15.2 699,54 (324,22)
Variazione ratei e risconti attivi 182,15 392,25
Totale (B) 6.612,37 (8.091,72)
Variazione debiti verso società calcistiche 20,25 6.131,40 (1.819,52)
Variazione debiti commerciali 19.3,26 (1.364,19) (7.864,92)
Variazione debiti tributari 19.1,28,29 (2.150,43) (1.720,40)
Variazione debiti diversi 19.2,24,27 2.864,55 216,35
Variazione ratei e risconti passivi 19.4,24.4 15.241,74 14.112,63
Totale (C) 20.723,08 2.924,13
VARIAZIONI NELLE ATTIVITÁ E NELLE PASSIVITÁ CORRENTI
(D= B-C) (14.110,71) (11.015,86)
FLUSSO DI CASSA DELLA GESTIONE CORRENTE (E= A-D) 27.306,49 25.235,09
Incremento (Decremento) netto diritti pluriennali prestazioni calciatori 32,3,4,10 17.411,57 14.634,33
Incremento (Decremento) netto altre immobilizzazioni immateriali 32,4 (0,00) 13.607,98
Incremento (Decremento) netto immobilizzazioni materiali 29,06 21,43
Incremento (Decremento) netto immobilizzazioni finanziarie 5,09 5,03
FLUSSO DI CASSA GENERATO DALL'ATTIVITÁ DI INVESTIMENTO
(F) (17.445,71) (28.268,77)
Obbligazioni ordinarie e convertibili 0,00 0,00
Debiti verso soci per finanziamenti 0,00 0,00
Debiti verso banche (0,10) (0,05)
Debiti verso altri finanziatori 24.1 (9.898,70) 184,74
Debiti di natura finanziaria collegati a partecipazioni 0,00 0,00
Apporti di capitale 0,00 0,00
Distribuzione di utili 0,00 0,00
FLUSSO DI CASSA GENERATO DALL'ATTIVITÁ FINANZIARIA (G) (9.898,80) 184,69
INCREMENTO (DECREMENTO) DISPONIBILITA' LIQUIDE
(H= E-F+G) (38,03) (2.848,99)
Disponibilità liquide all'inizio del periodo 17 4.924,26 5.098,20
Disponibilità liquide alla fine del periodo 17 4.886,23 2.249,21
SALDO A PAREGGIO (38,03) (2.848,99)
Dati verificati dalla Società di Revisione
