Fondi immobiliari svizzeri Cifre chiave

(1)

Fondi immobiliari svizzeri Cifre chiave

Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA Global Real Estate – Svizzera

dicembre 2020

Svizzera: questo prodotto può essere distribuito solo all'interno o dalla Svizzera, agli

investitori qualificati come definiti ai sensi della Legge federale sugli investimenti

collettivi di capitale ("LICol").

(2)

Aggi e disaggi dei fondi immobiliari svizzeri Media dei fondi CH quotati ¹ : 40.7%

1 se si considerano anche i fondi negoziati OTC CS 1a Immo CP, CS REF International e il CS REF Global, l'aggio ponderato è pari al 36.7%. Gli strumenti finanziari citati in questa pagina hanno unicamente scopo illustrativo. Questa pagina non costituisce né un'offerta né una raccomandazione di acquisto o di vendita di questi strumenti finanziari.

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream, rapporti annuali e semestrali dei fondis Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

STREETBOX SOLVALOR 61 LA FONCIERE FIR CS REF LIVINGPLUS IMMOFONDS UBS FONCIPARS UBS SWISS ANFOS CS REF SIAT SWISSCANTO IFCA CS REF LOGISTICSPLUS UBS SWISS SIMA CS REF GREEN PROPERTY SWISSINVEST REAL UBS DIRECT RESIDENTIAL PATRIMONIUM ROTHSCHILD RE SWISS SF SUSTAINABLE PROPERTY BONHOTE IMMOBILIER IMMO HELVETIC SCHRODER IMMOPLUS UBS DIRECT URBAN REALSTONE UBS SWISSREAL POLYMEN FONDS SWISS LIFE SWISS PROPERTIES SF RETAIL PROPERTIES SWISSCANTO COMMERCIAL PROCIMMO CS REF INTERSWISS GOOD BUILDINGS CS 1A IMMO PK REALSTONE DEVELOPMENT SUISSE ROMANDE PROPERTY FUND DOMINICÉ SWISS PROPERTY RESIDENTIA HELVETICA SWISS COMMERCIAL CS REF INTERNATIONAL CS REF HOSPITALITY SF COMMERCIAL PROP.

Aggio / disaggio

(3)

Aggi e disaggi dei fondi immobiliari svizzeri

Variazione rispetto al mese precedente e dall'inizio dell'anno

Gli strumenti finanziari citati in questa pagina hanno unicamente scopo illustrativo. Questa pagina non costituisce né un'offerta né una raccomandazione di acquisto o di vendita di questi strumenti finanziari.

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

STREETBOX SOLVALOR 61 LA FONCIERE FIR CS REF LIVINGPLUS IMMOFONDS UBS FONCIPARS UBS SWISS ANFOS CS REF SIAT SWISSCANTO IFCA CS REF LOGISTICSPLUS UBS SWISS SIMA CS REF GREEN PROPERTY SWISSINVEST REAL UBS DIRECT RESIDENTIAL PATRIMONIUM ROTHSCHILD RE SWISS SF SUSTAINABLE PROPERTY BONHOTE IMMOBILIER IMMO HELVETIC SCHRODER IMMOPLUS UBS DIRECT URBAN REALSTONE UBS SWISSREAL POLYMEN FONDS SWISS LIFE SWISS PROPERTIES SF RETAIL PROPERTIES SWISSCANTO COMMERCIAL PROCIMMO CS REF INTERSWISS GOOD BUILDINGS CS 1A IMMO PK REALSTONE DEVELOPMENT SUISSE ROMANDE PROPERTY FUND DOMINICÉ SWISS PROPERTY RESIDENTIA HELVETICA SWISS COMMERCIAL CS REF INTERNATIONAL CS REF HOSPITALITY SF COMMERCIAL PROP.

31.12.20 (aggio: 40.7%)

30.11.20 (aggio: 33.3%)

31.12.19 (aggio: 32.2%)

(4)

Aggi e disaggi dei fondi immobiliari svizzeri

Correlazione con i tassi d'interesse a lungo termine

Il grafico evidenzia il rapporto tra il livello dei tassi a lungo termine (asse orizzontale) e l’aggio medio di tutti i fondi immobiliari a partire dal 1990, alla fine dei rispettivi trimestri. Più basso è il tasso d’interesse, maggiore risulta di solito l’aggio. Oltre ai tassi d’interesse vi sono ovviamente altri fattori d’influenza (sentiment della domanda, nuovi prodotti, vantaggi fiscali, ecc.).

31.12.2020

31.12.2019

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

-1% 0% 1% 2% 3% 4% 5% 6% 7% 8%

Aggio / disaggio ponderato (fondi quotati e non quotati) in %

Swap a 10 anni in %

31.03.2007

31.12.2008

31.03.1993 31.03.1994

30.06.1994

30.09.1990

(5)

Aggi e disaggi dei fondi immobiliari svizzeri Aggio medio a lungo termine

-2%

-1%

0%

1%

2%

3%

4%

5%

6%

7%

8%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 2020

Aggio / disaggio ponderato dei fondi immobiliari Tasso swap a 10 anni

Aggio / disaggio ponderato in % (fondi quotati e non quotati) Tasso d'interesse

Aggio medio a lungo termine

(6)

Andamento diversificato dell'aggio da ottobre 2008

Fondi immobiliari commerciali e residenziali a confronto

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

40%

45%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

SXI Real Estate Funds Fondi immobiliari commerciali Fondi immobiliari residenziali

Aggio / disaggio

(7)

Volume medio di negoziazione mensile

Da gennaio 2020 ad dicembre 2020 in mio. di franchi

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100

STREETBOX RE SUISSE ROMANDE PROPERTY FUNDSF SUSTAINABLE PROPERTYDOMINICÉ SWISS PROPERTYSWISSCANTO COMMERCIALCS REF GREEN PROPERTYUBS DIRECT RESIDENTIALHELVETICA COMMERCIALCS REF INTERNATIONALCS REF LOGISTICSPLUSROTHSCHILD RE SWISSSF RETAIL PROPERTIESSCHRODER IMMOPLUSBONHOTE IMMOBILIERPATRIMONIUM CH RECS REF HOSPITALITYUBS SW SWISSREALCS REF INTERSWISSREALSTONE DEVEL.UBS DIRECT URBANCS REF LIVINGPLUSSWISSINVEST REALUBS SWISS ANFOSSWISSCANTO IFCAPOLYMEN FONDSGOODBUILDINGSUBS SWISS SIMAUBS FONCIPARSIMMO HELVETICCS 1A IMMO PKSOLVALOR 61LA FONCIEREIMMOFONDSREALSTONECS REF SIATRESIDENTIASWISS LIFEPROCIMMOFIR

(8)

Reddito della distribuzione degli utili dei fondi immobiliari svizzeri Distribuzione per quota misurata sul valore di corso

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream, ultimo resoconto annuale dei fondi Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

0%

1%

2%

3%

4%

5%

CS REF HOSPITALITY SF COMMERCIAL PROP. HELVETICA SWISS… CS REF INTERNATIONAL CS REF INTERSWISS CS 1A IMMO PK SF RETAIL PROPERTIES UBS SWISSREAL PROCIMMO SWISSCANTO COMMERCIAL IMMO HELVETIC STREETBOX SCHRODER IMMOPLUS CS REF LOGISTICSPLUS DOMINICÉ SWISS PROPERTY REALSTONE DEVELOPMENT IMMOFONDS GOOD BUILDINGS REALSTONE CS REF SIAT UBS SWISS SIMA RESIDENTIA SF SUSTAINABLE PROPERTY SWISSINVEST REAL ROTHSCHILD RE SWISS CS REF GREEN PROPERTY UBS DIRECT RESIDENTIAL UBS DIRECT URBAN CS REF LIVINGPLUS UBS FONCIPARS BONHOTE IMMOBILIER UBS SWISS ANFOS SWISS LIFE SWISS… POLYMEN FONDS SWISSCANTO IFCA PATRIMONIUM FIR LA FONCIERE SOLVALOR 61 SUISSE ROMANDE…

Con possesso diretto degli immobili

Con possesso indiretto degli immobili

Media SXI Real Estate Funds

(9)

Reddito della distribuzione degli utili dei fondi immobiliari svizzeri A confronto con il rendimento dei titoli di Stato a 10 anni

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream, ultimo resoconto annuale dei fondi Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

I dati storici sulla performance e gli scenari dei mercati finanziari non sono indicatori affidabili per i rendimenti futuri.

-1%

0%

1%

2%

3%

4%

5%

6%

1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Differenza Rendimento di distribuzione dei fondi immobiliari Obbligazioni benchmark svizzere a 10 anni

(10)

Total expense ratio (TER ^REF GAV) a confronto Costi d'esercizio gravanti sul fondo

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, ultimo resoconto annuale dei fondi Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

0.00%

0.25%

0.50%

0.75%

1.00%

1.25%

CS REF HOSPITALITY CS 1A IMMO PK SWISSINVEST REAL IMMO HELVETIC CS REF LOGISTICSPLUS CS REF GREEN PROPERTY IMMOFONDS CS REF SIAT CS REF LIVINGPLUS CS REF INTERSWISS REALSTONE DEVEL. ROTHSCHILD RE SWISS FIR SOLVALOR 61 SCHRODER IMMOPLUS DOMINICÉ SWISS PROPERTY LA FONCIERE UBS DIRECT URBAN GOOD BUILDINGS UBS DIRECT RESIDENTIAL UBS SWISS ANFOS UBS FONCIPARS UBS SW SWISSREAL UBS SWISS SIMA PATRIMONIUM SUISSE ROMANDE… SWISSCANTO IFCA SWISS LIFE REF SWISS… SWISSCANTO COMMERCIAL SF SUSTAINABLE PROPERTY BONHOTE IMMOBILIER RESIDENTIA REALSTONE CS REF INTERNATIONAL POLYMEN FONDS PROCIMMO STREETBOX SF RETAIL PROPERTIES SF COMMERCIAL PROPER. HELVETICA SWISS…

TER_REFGAV

(11)

Total expense ratio (TER ^REF MV) a confronto Costi d'esercizio gravanti sul fondo

0.00%

0.25%

0.50%

0.75%

1.00%

1.25%

1.50%

CS REF HOSPITALITY CS REF LOGISTICSPLUS CS 1A IMMO PK SOLVALOR 61 FIR CS REF GREEN PROPERTY CS REF LIVINGPLUS SWISSINVEST REAL IMMOFONDS CS REF SIAT IMMO HELVETIC UBS SWISS ANFOS LA FONCIERE ROTHSCHILD RE SWISS UBS FONCIPARS UBS DIRECT RESIDENTIAL UBS SWISS SIMA UBS SW SWISSREAL SF SUSTAINABLE PROPERTY SWISS LIFE REF SWISS PROP. SWISSCANTO IFCA BONHOTE IMMOBILIER STREETBOX PATRIMONIUM SCHRODER IMMOPLUS CS REF INTERSWISS UBS DIRECT URBAN SWISSCANTO COMMERCIAL REALSTONE GOOD BUILDINGS SF RETAIL PROPERTIES DOMINICÉ SWISS PROPERTY PROCIMMO CS REF INTERNATIONAL REALSTONE DEVEL. RESIDENTIA POLYMEN FONDS SUISSE ROMANDE PROPERTY SF COMMERCIAL PROPERTIES TER_REFMV

(12)

Quote di finanziamento esterno a confronto Passivo in % del valore commerciale dei terreni

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

CS REF GREEN PROPERTY FIR SF RETAIL PROPERTIES GOOD BUILDINGS CS REF LOGISTICSPLUS CS REF SIAT UBS SWISS ANFOS CS 1A IMMO PK SOLVALOR 61 CS REF LIVINGPLUS UBS FONCIPARS LA FONCIERE PATRIMONIUM HELVETICA SWISS… SWISSCANTO IFCA UBS DIRECT RESIDENTIAL UBS SW SWISSREAL SF COMMERCIAL PROPER. SWISSINVEST REAL SF SUSTAINABLE PROPERTY UBS SWISS SIMA CS REF HOSPITALITY BONHOTE IMMOBILIER CS REF INTERSWISS CS REF INTERNATIONAL IMMOFONDS REALSTONE DEVEL. ROTHSCHILD RE SWISS POLYMEN FONDS SWISS LIFE REF SWISS… IMMO HELVETIC SCHRODER IMMOPLUS PROCIMMO SWISSCANTO COMMERCIAL REALSTONE DOMINICÉ SWISS PROPERTY RESIDENTIA UBS DIRECT URBAN STREETBOX SUISSE ROMANDE…

(13)

Cifre chiave dei fondi immobiliari svizzeri

1 Il CS 1a Immo PK è accessibile soltanto agli istituti svizzeri di previdenza professionale esenti da imposte nonché alle casse di assicurazioni sociali e di compensazione 2 CS REF International sono limitati agli investitori qualificati ai sensi dell'articolo 10 cpv. 3 LICol e dell'art. 6 cpv. 1 OICol

3 Il CS REF International, il CS 1a Immo PK, CS REF Global non sono rappresentanti nell'SXI Real Estate Funds 4 Volume mensile di negoziazione – Media degli ultimi 12 mesi

5 La tassazione dei fondi immobiliari risulta diversa in funzione del fatto che un fondo detenga i propri immobili mediante proprietà diretta oppure indirettamente attraverso società affiliate.

Gli strumenti finanziari citati in questa pagina hanno unicamente scopo illustrativo. Questa pagina non costituisce né un'offerta né una raccomandazione di acquisto o di vendita di questi strumenti Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream, rapporti annuali e semestrali dei fondis

Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

Nome Corso Vola. NAV Aggio Reddito TERREF Volume di Capitalizzazione Obiettivo Possesso

alto basso YTD -1 y -5 anni 3 anni p. quota distrib. (MV) negoziazione di borsa d'investimento immobili ⁵

31.12.2020 p.a. ann. (prov.) utili (%) (mio. CHF) ⁴ (mio. CHF)

UBS SWISS SIMA 140.10 141.20 111.10 13.3% 13.3% 9.2% 9.4% 95.5 46.7% 2.3% 0.88% 117.6 10’035.9 Misto Indiretto

CS 1A IMMO PK 1,3 1355.00 1485.00 1260.00 0.8% 0.8% 1.7% 9.9% 1229.0 10.3% 3.9% 0.59% 34.6 3’831.8 Misto Diretto

CS REF SIAT 231.20 231.20 176.10 14.7% 14.7% 8.0% 8.4% 153.4 50.7% 2.4% 0.71% 46.5 3’792.5 Residenziale Indiretto CS REF LIVINGPLUS 171.70 171.70 131.70 16.9% 16.9% 8.3% 10.5% 109.5 56.8% 2.1% 0.66% 49.3 3’580.7 Residenziale Diretto CS REF GREEN PROPERTY 169.00 176.40 132.30 12.9% 12.9% 9.8% 11.4% 115.3 46.6% 2.2% 0.65% 47.2 3’317.7 Sustainability Diretto UBS SWISS ANFOS 89.80 91.25 67.00 22.5% 22.5% 8.5% 9.8% 58.6 53.4% 2.0% 0.76% 22.2 3’189.1 Residenziale Indiretto CS REF INTERNATIONAL 2,3 1040.00 1230.00 1015.00 -8.9% -8.9% 2.5% 8.7% 1087.4 -4.4% 4.0% 1.09% 27.6 3’179.7 Internazionale Indiretto LA FONCIERE 141.60 141.60 103.10 12.7% 12.7% 9.9% 13.0% 86.4 63.9% 1.5% 0.79% 15.8 1’926.9 Residenziale Misto IMMOFONDS 533.50 555.00 435.00 11.8% 11.8% 7.4% 9.6% 344.4 54.9% 2.5% 0.69% 19.3 1’873.4 Residenziale Indiretto ROTHSCHILD RE SWISS 159.10 159.60 123.00 10.7% 10.7% 10.0% 10.4% 117.1 35.9% 2.2% 0.79% 22.3 1’822.6 Residenziale Diretto SWISSCANTO IFCA 171.00 176.00 130.60 21.1% 21.1% 9.0% 10.3% 114.0 50.0% 1.9% 0.91% 22.5 1’801.2 Residenziale Indiretto CS REF INTERSWISS 215.00 229.60 179.00 3.3% 3.3% 4.8% 13.3% 190.9 12.6% 3.8% 0.98% 20.6 1’783.1 Commerciale Indiretto SWISS LIFE REF SWISS PROPERTIES 130.00 140.40 110.00 3.6% 3.6% n.a. n.a. 109.1 19.2% 2.0% 0.91% 12.2 1’755.0 Misto Diretto UBS FONCIPARS 136.80 136.80 97.20 21.9% 21.9% 12.7% 11.5% 88.4 54.8% 2.0% 0.84% 17.4 1’754.6 Residenziale Indiretto UBS SW SWISSREAL 75.50 87.00 66.55 -3.5% -3.5% 5.4% 12.5% 63.0 19.8% 3.5% 0.90% 38.0 1’727.4 Commerciale Indiretto SCHRODER IMMOPLUS 171.00 188.50 138.00 2.4% 2.4% 8.1% 13.6% 137.2 24.6% 2.7% 0.93% 18.6 1’704.6 Commerciale Indiretto FIR 229.00 229.00 178.60 13.5% 13.5% 9.0% 10.3% 145.7 57.1% 1.9% 0.64% 11.5 1’653.8 Residenziale Misto

SOLVALOR 61 342.00 347.50 250.50 18.4% 18.4% 10.2% 10.0% 200.7 70.4% 1.5% 0.61% 20.7 1’539.6 Residenziale Misto

SF SUSTAINABLE PROPERTY 156.00 156.40 116.90 10.2% 10.2% 0.0% 10.0% 119.7 30.3% 2.2% 0.90% 15.2 1’108.4 Residenziale Diretto BONHOTE IMMOBILIER 155.10 157.00 119.40 9.9% 9.9% 9.0% 120.8 28.4% 2.3% 0.91% 11.3 1’089.0 Residenziale Diretto

IMMO HELVETIC 224.80 255.00 187.80 1.8% 1.8% 4.7% 11.6% 178.2 26.2% 2.9% 0.73% 11.2 1’079.0 Residenziale Indiretto

REALSTONE 148.50 156.80 121.00 3.9% 3.9% 5.4% 13.0% 122.8 20.9% 2.5% 1.02% 13.5 1’040.7 Residenziale Diretto

PATRIMONIUM 192.50 192.50 146.40 14.4% 14.4% 10.2% 10.7% 138.1 39.4% 1.9% 0.93% 13.8 1’036.5 Residenziale Diretto

SWISSINVEST REAL 201.00 205.40 149.10 12.7% 12.7% 7.1% 11.5% 142.0 41.6% 2.3% 0.66% 10.7 973.9 Residenziale Indiretto PROCIMMO 157.00 182.60 137.00 -5.8% -5.8% 5.1% 13.9% 138.6 13.3% 3.4% 1.09% 10.0 842.3 Commerciale Diretto

CS REF LOGISTICSPLUS 150.00 154.00 108.00 25.8% 17.4% 8.6% 15.4% 101.3 48.0% 2.7% 0.51% 29.1 787.5 Logistica Diretto

UBS DIRECT RESIDENTIAL 19.30 19.30 13.60 14.9% 14.9% 5.4% 13.9% 13.8 40.0% 2.2% 0.87% 8.8 768.7 Residenziale Diretto

REALSTONE DEVELOPMENT 150.00 150.00 119.50 14.7% 14.7% 0.0% 0.0% 137.1 9.4% 2.5% 1.09% 9.6 759.4 Residenziale Diretto

SF RETAIL PROPERTIES 120.00 130.00 101.10 2.1% 0.0% 0.0% 102.1 17.5% 3.6% 1.06% 4.7 729.0 Commerciale Indiretto

CS REF HOSPITALITY 73.20 113.30 68.90 -19.4% -19.4% 0.0% 12.6% 78.8 -7.1% 4.6% 0.51% 13.1 622.7 Hospitality Diretto

SWISSCANTO COMMERCIAL 118.00 135.60 105.00 4.6% 4.6% 0.0% 16.9% 103.2 14.3% 3.1% 1.00% 3.9 558.1 Misto Diretto

UBS DIRECT URBAN 14.20 14.70 11.30 22.8% 22.8% 0.0% 14.9% 11.4 24.4% 2.3% 0.98% 9.4 511.1 Misto Diretto

HELVETICA SWISS COMMERCIAL 109.00 129.80 105.00 -11.6% -11.6% 0.0% 0.0% 113.3 -3.8% 4.6% 1.34% 4.6 473.4 Commerciale Indiretto

POLYMEN FONDS 158.00 166.70 131.60 7.5% 7.5% 0.0% 13.0% 132.3 19.5% 2.0% 1.12% 3.3 412.4 Residenziale Diretto

SUISSE ROMANDE PROPERTY 115.50 120.00 90.00 3.6% 3.6% 0.0% 0.0% 112.5 2.6% 0.8% 1.26% 1.9 310.0 Residenziale Diretto

DOMINICÉ SWISS PROPERTY 117.40 125.90 103.70 -2.1% -2.1% 0.0% 0.0% 117.0 0.3% 2.4% 1.08% 5.0 305.2 Residenziale Diretto

GOOD BUILDINGS 129.00 129.00 115.00 10.5% 0.0% 0.0% 0.0% 115.3 11.9% 2.5% 1.02% 3.6 258.0 Residenziale Diretto

STREETBOX 541.00 568.00 408.25 10.6% 10.6% 0.0% 17.3% 304.1 77.9% 2.8% 0.92% 1.3 232.4 self storage Diretto

SF COMMERCIAL PROPERTIES 91.70 112.50 84.75 -8.9% -8.9% 0.0% 0.0% 99.8 -8.1% 4.6% 1.29% 1.1 220.1 Commerciale Indiretto

RESIDENTIA 116.50 128.00 101.00 -4.6% -4.6% 3.4% 9.2% 117.2 -0.6% 2.3% 1.12% 3.0 186.4 Residenziale Diretto

SXI REAL ESTATE FUNDS BROAD ³ 10.8% 10.8% 7.6% 8.9% 40.7% 2.3% 0.81% 656.0 56’774.8

Ultimi 12 mesi Performance

(14)

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

INVESTIS N INTERSHOP N WARTECK N ALLREAL N MOBIMO N PSP N FUNDAMENTA N SWISS PRIME SITE N ZUG ESTATE AG PLAZZA N NOVAVEST N SF URBAN PROPERTIES INA INVEST ZUEBLIN N

Premi e sconti delle azioni immobiliari svizzere Media ponderata: 20.0%

Fonte: Credit Suisse Asset Management (Svizzera) SA, Datastream, rapporti annuali e semestrali delle società per azioni Ultimo aggiornamento: 31.12.2020

(15)

Evoluzione storica dei premi e dei aggi

Azioni immobiliari svizzere vs. fondi immobiliari svizzeri

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60% Premio/aggio in %

Premio/sconto delle azioni immobiliari svizzere Aggio/disaggio dei fondi immobiliari svizzeri

(16)

Reddito della distribuzione degli utili delle azioni immobiliari svizzere Distribuzione per azione calcolata sul valore di corso

0%

1%

2%

3%

4%

5%

SWISS PRIME SITE N NOVAVEST N SF URBAN PROPERTIES ZUEBLIN N INTERSHOP N HIAG IMMOBILIEN AG MOBIMO N SXI REAL ESTATE SHARES BROAD ALLREAL N PSP N WARTECK N FUNDAMENTA N INVESTIS N PLAZZA N ZUG ESTATE AG INA INVEST

(17)

Cifre chiave delle azioni immobiliari svizzere

1 Volume mensile di negoziazione – Media degli ultimi 12 mesi

Gli strumenti finanziari citati in questa pagina hanno unicamente scopo illustrativo. Questa pagina non costituisce né un'offerta né una raccomandazione di acquisto o di vendita di questi strumenti finanziari. I dati storici sulla performance e gli scenari dei mercati finanziari non sono indicatori affidabili per i rendimenti futuri.

Nome Corso Vola NAV Premio Reddito della Volume di Capitalizzazione

alto basso YTD -1y -5 anni 3 anni p. azione distribuzione negoziazione di borsa FF

31.12.2020 p.a. ann. (prov.) degli utili (%) (mio. CHF)¹ (mio. CHF)

SWISS PRIME SITE N 86.90 123.70 74.75 -19.2% -19.2% 6.6% 17.1% 75.73 14.7% 4.4% 535.9 6’601.8 PSP N 118.30 153.70 101.00 -8.6% -8.6% 9.9% 16.4% 100.58 17.6% 3.0% 395.3 5’426.2 ALLREAL N 203.50 222.00 161.80 9.7% 9.7% 13.0% 13.6% 155.86 30.6% 3.2% 112.5 2’930.6 MOBIMO N 286.00 319.00 234.50 2.9% 2.9% 9.4% 12.8% 242.43 18.0% 3.5% 67.1 1’888.0 INTERSHOP I 615.00 686.00 475.50 14.2% 14.2% 13.8% 17.2% 379.75 62.0% 3.6% 23.8 671.3

ZUG ESTATE AG 2030.00 2410.00 1795.00 -10.9% -10.9% 8.7% 14.9% 1863.98 8.9% 1.4% 5.5 577.2

FUNDAMENTA 18.20 18.20 14.75 22.3% n.a. n.a. n.a. 15.56 16.9% 2.7% 4.1 456.0

PLAZZA N 303.00 306.00 261.00 9.8% 9.8% 0.0% 8.4% 281.09 7.8% 1.7% 4.6 443.1

WARTECK N 2380.00 2380.00 1900.00 19.5% 19.5% 10.5% 7.2% 1656.94 43.6% 2.9% 4.3 402.1

NOVAVEST N 44.00 n.a. n.a. 5.3% n.a. n.a. n.a. 42.04 4.7% 4.0% 2.7 311.0

HIAG IMMOBILIEN AG 109.50 117.00 73.80 1.4% 1.4% 6.2% 19.0% 93.39 17.3% 3.6% 4.6 351.7

INVESTIS 91.40 91.40 72.40 15.8% 15.8% 0.0% 11.2% 56.06 63.0% 2.6% 4.0 255.9

SF URBAN PROPERTIES 97.00 109.00 83.50 2.3% 2.3% 7.1% 12.9% 97.42 -0.4% 3.7% 2.0 264.8

INA INVEST N 19.50 n.a. n.a. n.a. n.a. n.a. n.a. 22.40 -12.9% 0.0% 5.0 87.2

ZUEBLIN N 27.60 33.20 23.00 14.3% 14.3% 5.9% 25.3% 40.49 -31.8% 3.6% 1.3 47.7

SXI REAL ESTATE SHARES BROAD -6.7% -6.7% 9.0% 12.8% 20.0% 3.3% 1’177.4 20’714.6

Ultimi 12 mesi Performance

(18)

Global Real Estate I vostri interlocutori

1Desideriamo informarvi che le Vostre chiamate vengono registrate. Ogniqualvolta rispondiamo alla Vostra chiamata, riteniamo che questa pratica aziendale sia da Voi accolta.

Real Estate Strategies & Advisory Ulrich Braun

Managing Director

ulrich.braun@credit-suisse.com Phone +41 44 332 58 08

¹

Real Estate Strategies & Advisory Christian Braun, CIIA

Vice President

christian.braun@credit-suisse.com Phone +41 44 333 44 00

¹

Real Estate Strategies & Advisory Fabian Linke, MRICS

Director

fabian.linke@credit-suisse.com Phone +41 44 334 25 74

¹

Real Estate Strategies & Advisory Carolina Bocchini

Director

carolina.bocchini@credit-suisse.com

Phone +41 44 333 75 67

¹

(19)

Disclaimer

Le informazioni fornite nel presente documento costituiscono materiale di marketing. Non si tratta di una consulenza d'investimento o di altro tipo basata su una considerazione della situazione personale del destinatario né del risultato o dell'obiettivo di una ricerca indipendente. Le informazioni fornite nel presente documento non sono giuridicamente vincolanti e non costituiscono né un'offerta né un invito a effettuare alcun tipo di operazione finanziaria.

Le informazioni fornite nel presente documento sono state allestite da Credit Suisse Group AG e/o delle sue affiliate (denominati di seguito "CS") con la massima cura e secondo scienza e coscienza.

Le informazioni e le opinioni contenute nel presente documento sono quelle di CS al momento della redazione e possono cambiare in qualsiasi momento senza preavviso. Esse sono state ricavate da fonti ritenute attendibili.

CS non fornisce alcuna garanzia circa il contenuto e la completezza delle informazioni e, dove legalmente consentito, declina qualsiasi responsabilità per eventuali perdite connesse all'uso delle stesse.

Salvo indicazioni contrarie, tutti i dati non sono certificati. Le informazioni fornite nel presente documento sono a uso esclusivo del destinatario.

Né le presenti informazioni né eventuali copie delle stesse possono essere inviate, consegnate o distribuite negli Stati Uniti o a US Person (ai sensi della Regulation S dello US Securities Act del 1933, e successive modifiche).

Il presente documento non può essere riprodotto, né totalmente né parzialmente, senza l'autorizzazione scritta di CS.

Gli investimenti in moneta estera espongono al rischio aggiuntivo di una possibile perdita di valore della moneta estera rispetto alla moneta di riferimento dell'investitore.

Le azioni sono soggette alle forze di mercato e pertanto a oscillazioni del prezzo di mercato, non totalmente prevedibili.

I principali rischi degli investimenti in fondi immobiliari comprendono ridotta liquidità nel mercato immobiliare, variazione dei tassi ipotecari, valutazione immobiliare soggettiva, rischi intrinseci alla costruzione di edifici e rischi ambientali (p. es., contaminazione dei terreni).

I suoi dati personali saranno trattati in conformità con la politica sulla privacy di Credit Suisse, disponibile dal suo domicilio tramite il sito web ufficiale di Credit Suisse https: / / www.credit-suisse.com. Al fine di fornirle documentazione di marketing relativa a prodotti e servizi, Credit Suisse Group AG e le sue società affiliate possono trattare i suoi dati personali di base (ovvero dettagli di contatto, come nome e indirizzo e- mail) fino a quando lei non provveda a comunicarci che non desidera più ricevere tale documentazione. Può decidere di non ricevere più la documentazione informando in qualsiasi momento il suo Relationship Manager.

Fondi immobiliari svizzeri Cifre chiave