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INDICE
INTRODUZIONE ... 1
CAPITOLO 1: Il Rischio di Liquidità: definizione e profili
regolamentari
1. Il concetto di Liquidità bancaria e la sua evoluzione alla luce della crisi finanziaria ... 62. Il Rischio di Liquidità: tipicità e dimensioni ... 15
2.1. Le relazioni con gli altri rischi tipici delle banche ... 20
3. I profili regolamentari del Rischio di Liquidità ... 23
3.1. Gli indicatori di liquidità previsti da Basilea 3: Liquidity Coverage Ratio e Net Stable Funding Ratio ... 34
3.1.1. LCR e NSFR: analisi d’impatto ... 46
4. Il processo di gestione del Rischio di Liquidità ... 49
CAPITOLO 2: Il Rischio di Liquidità: i diversi approcci per la
misurazione
1. Le tecniche di misurazione del Rischio di liquidità ... 612. Misurazione del Funding Liquidity Risk ... 62
2.1. L’approccio degli stock ... 65
2.2. L’approccio dei flussi di cassa ... 70
ii 2.3.1. Modelli per governare l’incertezza ... 75 3. Misurazione del Market Liquidity Risk ... 81 4. Le tecniche di Stress Testing ... 90
CAPITOLO 3: Il caso della BCC della Sicilia Occidentale don
Rizzo: policy e report adottati per la gestione del rischio di
liquidità
1.Liquidità e altri indicatori in Italia nel 2012 ... 98 1.1. LCR e NSFR in Italia ... 103 2. La liquidità e il valore delle Banche di Credito Cooperativo in virtù dei recenti interventi regolamentari ... 105 3. Il sistema delle BCC italiane aderenti al sistema Asset & Liability Management – Cassa Centrale Banca ... 112 3.1. Presentazione della BCC della Sicilia Occidentale Don Rizzo ... 114 4. Il progetto di gestione del rischio di liquidità approvato all’interno della BCC della Sicilia Occidentale Don Rizzo ... 116 4.1. La Policy di gestione della liquidità ... 117 4.1.1. Analisi del Report di Liquidità Gestionale ... 119 4.1.2. Analisi del Report sulla Trasformazione delle scadenze .... 122 4.1.3. Analisi del Report sulla Trasformazione delle scadenze prospettico ... 125 4.1.4. Analisi del Report Impieghi/raccolta ... 127 4.2. La Policy di gestione della liquidità: gli strumenti di monitoraggio ... ... 130
4.2.1. Analisi del Report sull’Andamento nel tempo di APM e del fabbisogno a 12 mesi ... 133
iii
4.2.2. Il Report sulla Concentrazione della Raccolta ... 138
4.2.3. Analisi del Report di Liquidità Strutturale Basilea 3 compliant ... 140
4.3. Il Contingency Funding Plan ... 142
4.3.1. Lo Stress Testing e l’attività di reportistica ... 146
4.4. Sintesi degli indicatori di liquidità: LCR e NSFR ... 148
