UNICOOP FIRENZE SOCIETÀ COOPERATIVA a mutualità prevalente

UNICOOP FIRENZE SOCIETÀ COOPERATIVA a mutualità prevalente

BILANCIO CONSOLIDATO AL 31.12.2017

Sede legale in Firenze - Via Santa Reparata, 43

n. iscrizione Albo Società Cooperative A104272 (categoria consumo) n. iscrizione Registro Imprese di Firenze e n. Codice Fiscale 00407780485

n. iscrizione R.E.A. di Firenze 34781

S

– A

31.12.2017 31.12.2016 B) IMMOBILIZZAZIONI

I – Immobilizzazioni Immateriali:

1) Costi di impianto e di ampliamento 420.521 0

2) Costi di sviluppo 1.800 17.459

3) Diritti di brev. ind.le e util.opere. ing. 18.217.465 18.200.765

4) Concessioni, licenze, marchi e diritti simili 1.705 2.375

5) Avviamento 45.396.660 48.933.448

6) Immobilizzazioni in corso ed acconti 25.199 63.228

7) Altre 6.849.929 5.634.051

TOTALE 70.913.279 72.851.326

II – Immobilizzazioni Materiali:

1) Terreni e fabbricati 1.614.609.818 1.683.413.202

2) Impianti e macchinari 105.929.715 117.220.252

3) Attrezzature industriali e commerciali 26.627.385 29.279.551

4) Altri beni 10.355.269 9.088.963

5) Immobilizzazioni in corso ed acconti 18.067.797 21.356.679

TOTALE 1.775.589.984 1.860.358.647

III – Immobilizzazioni Finanziarie:

1) Partecipazioni in:

a) imprese controllate 9.859.851 852.170

b) imprese collegate 52.989.584 53.241.660

d-bis) altre imprese 12.407.992 12.408.039

2) Crediti:

a) verso imprese controllate 0 362.624

d-bis) verso altri

d-bis1) entro 12 mesi 200.000 200.000

d-bis2) oltre 12 mesi 3.825.657 2.211.104

3) Altri titoli 362.379.528 382.272.895

TOTALE 441.662.612 451.548.492

TOTALE IMMOBILIZZAZIONI (B) 2.288.165.875 2.384.758.465

C) ATTIVO CIRCOLANTE C) ATTIVO CIRCOLANTE

I Rimanenze:

1) Materie prime, sussidiarie e di consumo 4.534.740 3.966.850

4) Prodotti finiti e merci 117.873.875 125.813.313

TOTALE 122.408.615 129.780.163

Immobili destinati alla vendita 17.497.000 0

II Crediti:

1) verso clienti 74.043.071 77.170.075

3) verso imprese collegate 36.398.391 35.821.868

5-bis) crediti tributari

a) entro 12 mesi 19.280.888 12.070.874

b) oltre 12 mesi 7.615.947 7.615.947

5-ter) imposte anticipate 46.046.666 44.797.552 5-quater) crediti verso altri

a) entro 12 mesi 28.391.417 21.032.590

b) oltre 12 mesi 1.115.892 1.147.522

TOTALE 212.892.272 199.656.428

III Attività finanziarie che non costituiscono immobilizzazioni:

6) Altri titoli 897.679.371 1.139.326.228

TOTALE 897.679.371 1.139.326.228

IV Disponibilità liquide:

1) Depositi bancari e postali 341.233.610 88.216.694

2) Assegni 3.073.108 2.142.512

3) Danaro, valori in cassa 37.824.589 35.161.048

TOTALE 382.131.307 125.520.254

TOTALE ATTIVO CIRCOLANTE (C) 1.632.608.565 1.594.283.073

D) RATEI E RISCONTI 8.924.247 9.087.346

TOTALE ATTIVO 3.929.698.687 3.988.128.884

S

- P

31.12.2017 31.12.2016

A) PATRIMONIO NETTO

I – Capitale 15.311.075 16.839.877

III – Riserva di rivalutazione 828.312.958 828.312.958

VI – Altre riserve:

a) Riserva da ammortamenti anticipati 17.452.649 17.452.649

b) Riserva di consolidamento 1.126.199 1.941.982

c) Riserva indivisibile L. 904/77 690.365.820 667.847.544

d) Riserva da contributi in c/ capitale 129.114 129.114

e) Riserva da conferimento 907.972 907.972

f) Riserva da avanzo di fusione 3.309.175 3.309.175

g) Riserva da rivalutazione L. 413 123.937 123.937

h) Riserva D.L.G.S. 21.04.1993 n. 124 128.880 128.880

IX – Utile (Perdita) dell'esercizio per il gruppo 47.160.865 22.143.299

TOTALE PATRIMONIO NETTO PER IL GRUPPO 1.604.328.644 1.559.137.387

Capitale e riserve di terzi 283.559 288.220

Utile (perdita) dell’esercizio di terzi (6.242) (4.661)

TOTALE PATRIMONIO NETTO DI TERZI 277.317 283.559

TOTALE PATRIM. NETTO CONSOLIDATO 1.604.605.961 1.559.420.946

B) FONDI PER RISCHI ED ONERI

1) Per tratt. Quiescenza e obblighi simili 842.733 686.382

4) Altri 27.549.138 25.708.859

TOTALE FONDI RISCHI ED ONERI (B) 28.391.871 26.395.241

C) TRATTAMENTO FINE RAPPORTO 56.398.979 58.772.480

D) DEBITI 3) Debiti verso soci

a) vs. soci entro 12 mesi 1.570.518.696 1.792.752.712

b) vs. soci oltre 12 mesi 92.801.534 97.774.025

4) Debiti verso banche 1.530.053 5.603.343

5) Debiti verso altri finanziatori 33.969.451 35.939.621

7) Debiti verso fornitori 455.516.498 338.692.524

9) Debiti verso controllate 19.831 17.358

10) Debiti verso collegate 364.542 416.449

12) Debiti tributari 16.626.101 7.301.452

13) Debiti Ist.Prev.e Sic. Soc. a breve 10.823.781 10.680.739

14) Altri debiti

a) entro 12 mesi 57.797.477 53.990.146

b) oltre 12 mesi 232.429 232.429

TOTALE DEBITI (D) 2.240.200.393 2.343.400.798

E) RATEI E RISCONTI 101.483 139.419

TOTALE PASSIVO (Patrimonio netto e passività) 3.929.698.687 3.988.128.884

C

E

31.12.2017 31.12.2016

A) VALORE DELLA PRODUZIONE:

1a) Ricavi per vendite al dettaglio 2.297.798.906 2.259.742.177

1c) Ricavi per vendite da magazzino 56.665.854 54.617.414

1d) Ricavi per vendite all'ingrosso 1.808.841 1.579.327

1e) Ricavi per prestazioni 135.716.654 131.691.967

2) Variazione delle rimanenze di prodotti in corso di lavorazione, semilavorati e finiti

(32.115) 67.214

1) TOTALE VENDITE E PRESTAZIONI 2.491.958.140 2.447.698.099

5) Altri ricavi e proventi diversi 92.439.422 91.054.052

5)TOTALE ALTRI RICAVI E PROVENTI 92.439.422 91.054.052

TOTALE (A) 2.584.397.562 2.538.752.151

B) COSTI DELLA PRODUZIONE

6) Per materie prime, sussidiarie, di merci (1.885.736.286) (1.858.817.026)

7) Per servizi (188.984.695) (190.458.417)

8) Per godimento di beni di terzi (9.249.204) (10.205.540)

9) Per il personale:

a) Salari e stipendi (208.875.899) (207.886.531)

b) Oneri sociali (57.767.358) (57.182.807)

c) Trattamento di fine rapporto (15.267.259) (14.990.424)

e) Altri costi (5.735.825) (5.235.925)

10) Ammortamenti e svalutazioni:

a) Amm.to delle imm. Immateriali (12.304.990) (11.945.507)

b) Ammortamento delle imm. Materiali (91.688.281) (92.359.259)

c) Altre svalutazioni immobilizzazioni (9.486.173) (284.299)

d) Svalutaz. crediti attivo circ. e disp. liquide (551.319) (1.357.554)

11) Var. rim. Mat. Prime – Merci (7.339.433) (4.765.373)

13) Altri accantonamenti (21.518.305) (18.756.192)

14) Oneri diversi di gestione (27.945.047) (33.466.344)

TOTALE (B) (2.542.450.074) (2.507.711.198)

DIFF.VALOREECOSTIPROD.(A-B) 41.947.488 31.040.953

C) PROVENTI ED ONERI FINANZIARI:

15) Proventi da partecipazioni:

a) Proventi da controllate 7.681 5.409

b) Proventi da collegate 0 436.595

d) Altri proventi da partecipazioni 188.086 29.057

16) Altri proventi finanziari:

a) da crediti iscritti nelle immobilizz.ni:

a1) verso altri 8.493 6.687

b) da titoli iscritti nelle immobilizzazioni 12.501.826 10.397.275

c) da titoli iscritti nell’attivo circolante 19.068.411 42.103.758

d) proventi diversi dai precedenti:

d-1) da imprese collegate 211.091 222.833

d-2) verso altri 303.723 353.502

17) Interessi ed altri oneri finanziari:

a) verso soci prestatori (9.414.408) (15.849.254)

b) verso altri terzi (3.394.901) (1.926.451)

c) verso società controllate e collegate (79.229) 0

17-bis) Utili e perdite su cambi: (30) (257)

TOTALE (15+16-17+/-17bis) 19.400.743 35.779.154

D) RETTIFICHE DI VALORE DI ATTIVITÀ FINANZIARIE:

18) Rivalutazioni

c) di tit. iscr. att. circ. non partecipazioni 6.279.581 0

19) Svalutazioni:

c) di tit. iscr. att. circ. non partecipazioni (1.242.200) (29.979.928)

TOTALE DELLE RETTIFICHE (18-19) 5.037.381 (29.979.928)

RISULTATO PRIMA IMPOSTE (A-B+C+D) 66.385.612 36.840.179

20a) Imposte correnti (23.297.214) (16.709.832)

20b) Imposte relative a esercizi precedenti 1.282.461 1.602.669

20c) Imposte differite e anticipate 1.216.931 (2.157.737)

20d) Proventi da consolidato fiscale 1.566.833 2.563.359

TOTALE IMPOSTE (20) (19.230.989) (14.701.541)

21) UTILE (PERDITA) ESERCIZIO 47.154.623 22.138.638

RISULTATO DI PERTINENZA DI TERZI (6.242) (4.661)

RISULTATO DI PERTINENZA DEL GRUPPO 47.160.865 22.143.299

RENDICONTO FINANZIARIO

2017 2016

A) FLUSSI FINANZIARI DERVANTI DALLA GESTIONE REDDITUALE

Utile esercizio (perdita) 47.154.623 22.138.638

Imposte sul reddito 19.230.989 14.701.541

Interessi passivi / (interessi attivi) (19.400.743) (35.779.154)

Minusvalenze/(Plusvalenze) da cessioni attività (2.138.215) 2.045.373 1.Utile (perdita) dell’esercizio prima d’imposte sul reddito, interessi,

dividendi e plus/minusvalenze da cessione

44.846.654 3.106.398 Rettifiche per elementi non monetari che non hanno avuto contropartita nel

capitale circolante netto

Accantonamento ai fondi 36.785.564 34.218.650

Ammortamenti delle immobilizzazioni 103.993.271 104.304.766

Svalutazioni per perdite durevoli di valore 4.448.792 30.264.227

Altre rettifiche per elementi non monetari 10.489

2.Flusso finanziario prima delle variazioni del CCN 190.074.281 171.904.530 Variazioni del capitale circolante netto

Decremento/(incremento) delle rimanenze (10.125.452) 4.698.156

Decremento/(incremento) dei crediti vs clienti 3.127.004 8.978.721

Incremento/(decremento) dei debiti vs fornitori 116.823.974 (12.086.391)

Decremento/(incremento) ratei e risconti attivi 163.099 1.790.164

Incremento/(decremento) ratei e risconti passivi (37.936) (184.304) Altre variazioni del capitale circolante netto (35.333.634) (19.298.803) 3.Flusso finanziario dopo le variazioni del CCN 264.691.336 155.802.073 Altre rettifiche

Interessi incassati/(pagati) 32.366.128 53.310.365

(utilizzo fondi) (37.162.435) (42.596.940)

4.Flusso finanziario dopo le altre rettifiche 259.895.029 166.515.498 Flusso finanziario della gestione reddituale (a) 259.895.029 166.515.498 B) Flussi finanziari derivanti dall’attività d’investimento

Immobilizzazioni materiali

(investimenti) (34.528.471) (44.579.348)

Prezzo di realizzo disinvestimenti 18.122.680 2.072.547

Immobilizzazioni immateriali

(investimenti) (11.062.942) (13.159.472)

Prezzo di realizzo disinvestimenti 696.000 2.508

Immobilizzazioni finanziarie

(investimenti) (39.088.014)

Prezzo di realizzo disinvestimenti 9.885.880

Attività finanziarie non immobilizzate

(investimenti) (407.345.862) (2.957.142.018)

Prezzo di realizzo disinvestimenti 656.168.314 3.062.585.435

Acquisizione o cessione di società controllate o di rami d’azienda al netto di disponibilità liquide

Flusso finanziario dell’attività di investimento (B) 231.935.599 10.691.638 C) Flussi finanziari derivanti dall’attività di finanziamento

Mezzi di terzi

Accensione finanziamenti/(rimborso finanziamenti)-da soci, banche e

altri finanziatori (233.690.773) (148.359.079)

Mezzi propri

Aumento di capitale a pagamento/(rimborsi capitale) (1.528.802) 469.725 Flusso finanziario dell’attività di finanziamento (C) (235.219.575) (147.889.354) Incremento (decremento) delle disponibilità liquide (A+-B+-C+-) 256.611.053 29.317.782

Disponibilità liquide al 01.01 125.520.254 96.202.472

Disponibilità liquide al 31.12 382.131.307 125.520.254

NOTA INTEGRATIVA

COMPOSIZIONE DEL GRUPPO UNICOOP FIRENZE AL 31.12.2017 Appartengono al Gruppo le seguenti società:

Capogruppo:

 Unicoop Firenze Società Cooperativa è una COOPERATIVA DI CONSUMATORI che svolge l’attività di vendita al dettaglio di prodotti alimentari ed extralimentari, principalmente ai propri soci, nelle provincie di Arezzo, Firenze, Lucca, Pisa, Pistoia, Prato e Siena.

Società Controllate:

 Cerealia S.r.l. è una società attiva nella produzione di pane e prodotti da forno, freschi e surgelati, da commercializzare principalmente verso la distribuzione organizzata ivi compresa Unicoop Firenze S.C.;

 Doc*Roma S.r.l. è una società che gestisce attualmente 13 punti vendita, nel settore distributivo dei generi di largo consumo, nella provincia di Roma;

 Il Pino S.r.l. è una società che gestisce carte di debito privative accettate in pagamento nei punti vendita di Unicoop Firenze S.C.;

 Terre di Mezzo S.r.l., costituita nel dicembre 2017, gestisce, sia in conto proprio che per conto del Gruppo Unicoop Firenze, affitti, locazioni e/o concessioni di altri diritti di aziende commerciali e rami di azienda.

Società Collegate:

 Integra S.p.A. è una società finanziaria attiva nell’emissione e gestione delle carte di pagamento distribuite ai soci di Unicoop Firenze S.C.;

 Il Ponte S.p.A. è la società, costituita da otto cooperative di consumo e Coopfond, che ha sottoscritto degli Strumenti Finanziari Partecipativi emessi da Unicoop Tirreno S.C..

 Levante S.r.l. è una società funzionale ad investimenti di natura immobiliare nel comune di Livorno;

 LUS.Roma S.r.l. è una società funzionale allo sviluppo della rete commerciale della società Doc*Roma S.r.l., nel comune di Roma e più in generale nel Lazio;

AREA DI CONSOLIDAMENTO

Il Bilancio consolidato include, oltre alla capogruppo Unicoop Firenze sc, le società controllate e collegate ai sensi dell’art. 2359 del Codice Civile.

SOCIETÀ CONSOLIDATE CON IL METODO INTEGRALE

PERCENTUALE POSSESSO

Ragione Sociale Diretta Indiretta

Doc*Roma S.r.l. 99,5% /

Cerealia S.r.l. 100% /

SOCIETÀ INCLUSE NEL CONSOLIDATO CON IL METODO DEL PATRIMONIO NETTO

PERCENTUALE POSSESSO

Ragione Sociale Diretta Indiretta

Il Pino S.r.l. 100% /

Levante S.r.l. 50% /

LUS.Roma S.r.l. 30% /

Integra S.p.A. 50% /

SOCIETÀ ESCLUSE DALL’AREA DI CONSOLIDAMENTO

PERCENTUALE POSSESSO

Ragione Sociale Diretta Indiretta

Il Ponte S.p.A. 23,53% /

Terre di Mezzo S.r.l 100% /

La società Il Ponte S.p.A. ha iniziato la propria attività nel mese di dicembre 2016 ed il primo bilancio di esercizio chiuderà al 31.12.2017. A tale proposito si rileva che i dati del bilancio chiuso al 31.12.2017 non sono ancora disponibili e che i tempi di approvazione di detto bilancio seguiranno quelli previsti da Unicoop Tirreno. Per tali motivi la società non è stata inclusa nell’area di consolidamento.

Terre di Mezzo S.r.l. non è stata inclusa nell’area di consolidamento in quanto il primo esercizio sociale chiuderà al 31.12.2018.

PRINCIPI DI CONSOLIDAMENTO PRINCIPI CONTABILI DI RIFERIMENTO

Il bilancio consolidato chiuso al 31 dicembre 2017 corrisponde alle risultanze delle scritture contabili regolarmente tenute ed è stato redatto in osservanza dell’art. 2426 C.C., come modificato da quanto previsto dal D.lgs. 139/2015, che ha recepito in Italia la Direttiva contabile 34/2013/UE, dai nuovi Principi Contabili emanati dall’Organismo Italiano di Contabilità (O.I.C.) in data 22 dicembre 2016 ed emendati in data 29 dicembre 2017, e, ove mancanti, dei principi emanati dallo I.A.S.B. – International Accounting Standards Board, nei limiti in cui siano compatibili con le norme di legge.

Il bilancio consolidato è costituito dallo stato patrimoniale, dal conto economico, dal rendiconto finanziario (preparati in conformità agli schemi rispettivamente di cui agli artt. 2424, 2424 bis c.c., agli artt. 2425 e 2425 bis c.c. e all’art. 2425 ter del codice civile) e dalla presente nota integrativa, nonché corredato della relazione sulla gestione.

In aderenza al disposto dell’art. 2423 del codice civile, nella redazione del bilancio si sono osservati i postulati generali della chiarezza e della rappresentazione veritiera e corretta della situazione patrimoniale e finanziaria della Società e del risultato economico dell’esercizio.

La valutazione delle voci di bilancio è stata fatta ispirandosi a criteri generali di prudenza e competenza, nella prospettiva della continuazione dell'attività, nonché tenendo conto della funzione economica dell’elemento dell’attivo o del passivo considerato.

L'applicazione del principio di prudenza ha comportato la valutazione individuale degli elementi componenti le singole poste o voci delle attività o passività, per evitare compensi tra perdite che dovevano essere riconosciute e profitti da non riconoscere in quanto non realizzati.

In ottemperanza al principio di competenza, l'effetto delle operazioni e degli altri eventi è stato rilevato contabilmente ed attribuito all'esercizio al quale tali operazioni ed eventi si riferiscono, indipendentemente dalla data dell’incasso o del pagamento, anche se conosciuti dopo la chiusura dell’esercizio.

Non si sono verificati casi eccezionali che abbiano reso necessario il ricorso a deroghe ai criteri di valutazione previsti, in quanto incompatibili con la rappresentazione “veritiera e corretta”

della situazione patrimoniale e finanziaria della Società e del risultato economico di cui all’art.

2423, comma 4 del codice civile.

Nell’applicazione ai Crediti e Debiti del criterio di valutazione del “costo ammortizzato” si sono verificate fattispecie suscettibili di determinare l’applicazione dell’art. 2423, comma 4, come meglio illustrato nei successivi capitoli, ai paragrafi ad essi dedicati.

Nel presente Bilancio sono stati indicati gli importi delle corrispondenti voci dell'esercizio chiuso al 31 dicembre 2016.

Tutte le poste corrispondono a valori desunti dalla contabilità; le voci previste negli art. 2424 Cod. Civ. (contenuto dello Stato Patrimoniale) e art. 2425 Cod. Civ. (contenuto del Conto Economico) sono state indicate separatamente e nell’ordine indicato.

Si evidenzia che non si è proceduto al raggruppamento di voci nello Stato Patrimoniale e nel Conto Economico, che non vi sono elementi dell’attivo e del passivo che ricadono sotto più voci dello schema e che in ossequio a quanto previsto dall’articolo 2423-ter comma 6 del codice civile, non si è proceduto a compensi di partite.

Come previsto dall’art. 2423, 5° comma del C.C. lo Stato Patrimoniale ed il Conto economico sono redatti in unità di euro, senza cifre decimali.

La Nota Integrativa, che costituisce parte integrante del presente bilancio ai sensi dell’art. 2423, 1° comma, C.C., espone gli importi in migliaia di euro, ove non diversamente specificato.

Il bilancio consolidato è redatto secondo i presupposti della continuità aziendale.

Per un maggiore approfondimento e per una dettagliata esposizione delle motivazioni afferenti il risultato dell’esercizio, le conseguenti prospettive di sviluppo dell’attività, la natura dell’attività dell’impresa, le azioni intraprese dagli Organi Sociali per il conseguimento dello scopo aziendale, e l’evoluzione prevedibile della gestione, rinviamo alla Relazione sulla Gestione, redatta ai sensi dell’art. 2428 del codice Civile e presentata a corredo del bilancio.

Gli importi delle voci dello stato patrimoniale e del conto economico sono stati comparati con quelli dell'esercizio precedente.

Per una maggiore comparabilità dei dati, si è ritenuto opportuno riclassificare alcune voci di bilancio dell’esercizio precedente al fine di renderle omogenee ai dati del presente bilancio Non si sono verificati casi eccezionali che abbiano reso necessario il ricorso a deroghe di cui all'art. 2423, 4° comma, e all'art. 2423 bis, 2° comma, del Codice Civile.

BILANCI OGGETTO DI CONSOLIDAMENTO

Il Bilancio consolidato al 31 dicembre 2017 è redatto in osservanza degli artt. 25 e seguenti dei D.L. 127/91.

La data di riferimento del bilancio consolidato coincide con la data di chiusura del bilancio civilistico della capogruppo.

I bilanci delle società controllate utilizzati per il consolidamento sono quelli approvati dai rispettivi organi amministrativi, riferiti alla stessa data del bilancio della controllante. È tuttavia accettabile assumere un progetto di bilancio formalmente redatto dall’organo amministrativo

della partecipata, qualora non sia ancora intervenuta l’approvazione da parte dell’assemblea.

TECNICA DI CONSOLIDAMENTO

Per le società comprese nell’area di consolidamento come sopra definita, i bilanci sono consolidati con il metodo dell’integrazione globale (Doc*Roma S.r.l. e Cerealia S.r.l.) e con il metodo del patrimonio netto relativamente alle società: “Il Pino S.r.l.”, “Integra S.p.A.”,

“Levante S.r.l.” e “LUS.Roma S.r.l.” in quanto o non sono società controllate o svolgono attività dissimile dalla capogruppo.

Il metodo dell’integrazione globale consiste nel recepire tutte le poste di bilancio nel loro importo globale, prescindendo cioè dalla percentuale di possesso azionario di gruppo. Solo in sede di determinazione del patrimonio netto e del risultato economico di gruppo l’eventuale quota di competenza di terzi azionisti viene evidenziata in apposite voci dello Stato Patrimoniale e del Conto Economico.

RETTIFICHE DI CONSOLIDAMENTO

Le principali rettifiche sono le seguenti:

 i valori di carico delle partecipazioni in società consolidate integralmente sono eliminati a fronte dell’assunzione delle attività e passività delle stesse. Le eventuali differenze tra detti valori di carico e i corrispondenti patrimoni netti vengono allocate, laddove possibile, all’attivo patrimoniale tenendo conto dell’effettivo valore dei cespiti; l’eventuale differenza non allocabile a specifiche poste viene iscritta alla voce differenza di consolidamento;

 sono eliminati rispettivamente dallo stato patrimoniale e dal conto economico, reciproci rapporti di credito e debito, nonché costi e ricavi relativi ad operazioni tra società consolidate integralmente;

 sono eliminate plusvalenze e minusvalenze derivanti da cessioni di beni e partecipazioni tra società del gruppo;

 i contratti di locazione finanziaria e quelli assimilabili sono iscritti secondo la metodologia prevista dallo IAS 17.

CRITERI DI VALUTAZIONE

I criteri di valutazione osservati sono quelli prescritti dall'art. 2426 del Codice Civile, con l'ausilio interpretativo, ove necessario, delle disposizioni previste dai principi emanati dall’Organismo Italiano di Contabilità (OIC).

I criteri di valutazione adottati per la redazione del bilancio consolidato al 31 dicembre 2017 sono i seguenti e risultano immutati rispetto all’esercizio precedente:

ATTIVO

B.I. Immobilizzazioni immateriali

Sono iscritte al costo storico di acquisizione ed esposte al netto degli ammortamenti effettuati nel corso degli esercizi e imputati direttamente alle singole voci.

Viene valutata ad ogni data di riferimento del bilancio la presenza di indicatori di perdite durevoli di valore e se tali indicatori dovessero sussistere, si procede alla stima del valore recuperabile dell’immobilizzazione e si effettua una svalutazione, ai sensi dell’articolo 2426 comma 1, numero 3, del Codice Civile, qualora la stessa risulti durevolmente di valore inferiore al valore netto contabile. Si rimanda al successivo paragrafo “Svalutazioni per perdite durevoli di valore delle immobilizzazioni materiali e immateriali”.

L'ammortamento di tali immobilizzazioni è calcolato, a quote costanti in via diretta in base ad un piano di ammortamento definito in funzione dell’utilità futura di suddetti costi, con decorrenza dall'esercizio in cui l’immobilizzazione è disponibile per l’utilizzo o comunque comincia a produrre benefici economici.

I costi di impianto ed ampliamento sono relativi ai costi sostenuti nella fase di pre-apertura di nuovi punti vendita. Sono stati iscritti con il consenso dell’Organo di Controllo della controllata Doc*Roma S.r.l. e sono ammortizzati in 5 anni in conformità con quanto previsto dall’art. 2426 del c.c.

I diritti di brevetto e di opere dell’ingegno sono relativi all’acquisto di licenze software e sono ammortizzati in un periodo di cinque anni.

L’avviamento iscritto all’attivo dello stato patrimoniale è ammortizzato in un periodo che tiene conto delle peculiarità dell’attività svolta. Ai fini del calcolo della vita utile dell’avviamento, la Società ha preso in considerazione le informazioni disponibili per stimare il periodo entro il quale è probabile che si manifesteranno i benefici economici connessi con l’avviamento.

Tra gli alti costi pluriennali figurano iscritte migliorie ed oneri su beni di terzi, costituiti dalle modifiche alle strutture e agli impianti dei locali detenuti in affitto e da oneri accessori su beni in locazione, e sono ammortizzate all’aliquota che riflette il minore fra la vita economico tecnica e la durata residua del contratto cui si riferiscono.

B.II. Immobilizzazioni materiali

Sono iscritte al costo di acquisto effettivamente sostenuto per l’acquisizione o la produzione del bene e sono rilevate alla data in cui avviene il trasferimento dei rischi e dei benefici, che coincide normalmente con il trasferimento del titolo di proprietà. Tale costo comprende il costo d’acquisto, i costi accessori d’acquisto e tutti i costi sostenuti per portare il cespite nel luogo e nelle condizioni necessarie affinché costituisca un bene duraturo per la Società. Il costo di produzione comprende i costi diretti (materiale e mano d’opera diretta, costi di progettazione, forniture esterne, ecc.) e i costi generali di produzione, per la quota ragionevolmente imputabile al cespite per il periodo della sua fabbricazione fino al momento in cui il cespite è pronto per l’uso.

Gli ammortamenti vengono calcolati per ogni singolo cespite, in funzione della loro prevedibile vita utile economico-tecnica, a quote costanti a partire dall'esercizio in cui sono pronti ed effettivamente disponibili per l’uso, sulla base della differenza tra il costo dell’immobilizzazione e il suo presumibile valore residuo al termine del periodo di vita utile ove determinabile e rilevante. L’ammortamento viene interrotto se il presumibile valore di realizzo risulti pari o superiore al valore netto contabile nonché per i cespiti obsoleti e in generale per i cespiti che non saranno più utilizzati o utilizzabili nel ciclo produttivo. Tali beni sono infatti valutati al minore tra il valore netto contabile e il valore recuperabile, oltre a non essere più oggetto di ammortamento.

Gli ammortamenti sono imputati in uno specifico fondo portato a rettifica dei valori dell’attivo di bilancio.

Nell’anno in cui il cespite entra in funzione l’ammortamento decorre dal mese in cui il cespite è effettivamente disponibile e pronto per l’uso (pro-rata temporis).

Ad ogni data di riferimento del bilancio la Società valuta la presenza di indicatori di perdite durevoli di valore e nel caso in cui tali indicatori dovessero sussistere, la Società procede alla stima del valore recuperabile dell’immobilizzazione ed effettua una svalutazione, qualora l’immobilizzazione risulti durevolmente di valore inferiore al valore netto contabile. Si rimanda al paragrafo “Svalutazioni per perdite durevoli di valore delle immobilizzazioni materiali e

immateriali”.

Le aliquote applicate nel calcolo degli ammortamenti per i singoli cespiti sono analiticamente indicate nel prospetto qui di seguito riportato:

CATEGORIA ALIQ.

- Terreni 0%

- Fabbricati Commerciali 4%

- Fabbricati grande distribuzione 4%

- Costruzioni Leggere 10%

- Misuratori Fiscali 25%

- Arredi, impianti attrez.,macchine 10%-15%

- Impianti e mezzi di sollevamento 7,50%

- Impianti fotovoltaici 4%

- Impianti, arred., attrez., mensa aziendale 10%-25%

- Strumenti di pesatura meccanici 7,50%

- Strumenti di pesatura elettronici 20%

- Automezzi 10%

- Mobili e macchine ordinarie d'ufficio 12%

- Impianti telefonici 25%

- Impianti allarme 30%

- Macchine elettroniche 20%-25%

I valori contabili dei cespiti alienati o dismessi sono eliminati dalle corrispondenti voci patrimoniali e le plusvalenze o minusvalenze risultanti sono imputate al Conto Economico.

I costi sostenuti per ampliare, ammodernare o migliorare gli elementi strutturali di un’immobilizzazione materiale sono capitalizzabili se producono un aumento significativo e misurabile della capacità produttiva, sicurezza o vita utile. Se tali costi non producono questi effetti, sono trattati come manutenzione ordinaria e addebitati al conto economico.

Le immobilizzazioni materiali nel momento in cui sono destinate all’alienazione sono riclassificate nell’attivo circolante e quindi valutate al minore tra il valore netto contabile e il valore di realizzazione desumibile dall’andamento del mercato.

Svalutazione per perdite durevoli di valore di immobilizzazioni immateriali e materiali Le svalutazioni per perdite durevoli di valore delle immobilizzazioni materiali e immateriali, vengono contabilizzate secondo quanto prescritto dal Principio Contabile OIC 9.

Ad ogni data di riferimento del bilancio si valuta se esiste un indicatore che un’immobilizzazione possa aver subito una riduzione di valore. Se tale indicatore dovesse sussistere, si procede alla stima del valore recuperabile dell’immobilizzazione.

In particolare, se il valore recuperabile di un’immobilizzazione (ossia il maggiore tra il suo valore d’uso e il suo valore equo) è inferiore al suo valore contabile, l’immobilizzazione viene rilevata a tale minor valore. La differenza è imputata nel conto economico come perdita durevole di valore ed è rilevata nel conto economico nella voce B10c).

Il Gruppo, al fine di valutare se un’attività ha subito una perdita durevole di valore, verifica, come minimo, l’esistenza dei seguenti indicatori:

 se il valore di mercato di un’attività è diminuito significativamente durante l’esercizio, più di quanto si prevedeva sarebbe accaduto con il passare del tempo o con l’uso normale dell’attività in oggetto;

 se durante l’esercizio si sono verificate, o si verificheranno nel futuro prossimo, variazioni significative con effetto negativo per il gruppo nell’ambiente tecnologico, di mercato, economico o normativo in cui si opera o nel mercato cui un’attività è rivolta;

 se l’obsolescenza o il deterioramento fisico di un’attività risulta evidente;

 se nel corso dell’esercizio si sono verificati significativi cambiamenti con effetto negativo (come mancato utilizzo dell’attività, piani di dismissione o ristrutturazione, ridefinizione della vita utile dell’immobilizzazione), oppure si suppone che si verificheranno nel prossimo futuro, nella misura o nel modo in cui un’attività viene utilizzata o ci si attende sarà utilizzata.

Se non è possibile stimare il valore recuperabile della singola immobilizzazione, viene determinato il valore recuperabile dell’unità generatrice di flussi di cassa (UGC) alla quale l’immobilizzazione appartiene. Ciò si verifica quando le singole immobilizzazioni non generano flussi di cassa in via autonoma rispetto alle altre immobilizzazioni. In tale ipotesi, qualora il valore recuperabile dell’UGC risultasse inferiore al suo valore contabile, la riduzione del valore contabile delle attività che fanno parte dell’UGC è imputata in primo luogo al valore dell’avviamento allocato sull’UGC e, successivamente, alle altre attività proporzionalmente, sulla base del valore contabile di ciascuna attività che fa parte dell’UGC.

In assenza di indicatori di potenziali perdite di valore non si procede alla determinazione del valore recuperabile.

Il ripristino di valore avviene nel caso in cui vengono meno i motivi che avevano generato la svalutazione per perdite durevoli di valore e si effettua nei limiti del valore che l’attività avrebbe avuto ove la rettifica di valore non avesse mai avuto luogo.

La svalutazione rilevata sull’avviamento e sugli oneri pluriennali non può essere ripristinata in quanto non ammesso dalle norme in vigore.

B.III. Immobilizzazioni finanziarie B.III.1. Partecipazioni

Le Partecipazioni sono iscritte tra le Immobilizzazioni finanziarie se destinate ad una permanenza durevole nel portafoglio del gruppo, altrimenti vengono rilevate nell’Attivo circolante.

Le partecipazioni in imprese non controllate e/o collegate e/o joint venture sono iscritte al costo di acquisto o di costituzione/sottoscrizione, comprensivo degli eventuali oneri accessori. Il costo sostenuto all'atto dell'acquisto di una partecipazione immobilizzata è mantenuto nei bilanci dei successivi esercizi, a meno che si verifichi una perdita durevole di valore. Il Gruppo valuta a ogni data di chiusura del bilancio se esiste un indicatore che una partecipazione possa aver subito una riduzione di valore. La perdita durevole di valore è determinata confrontando il valore di iscrizione in bilancio della partecipazione con il suo valore recuperabile, determinato in base ai benefici futuri che si prevede affluiranno all’economia della partecipante. La svalutazione per perdite durevoli di valore non viene mantenuta qualora vengano meno i motivi della rettifica effettuata.

Le Partecipazioni in imprese controllate sono oggetto di consolidamento con le modalità specificate nei paragrafi precedenti.

B.III.3. Titoli dell'attivo immobilizzato

I titoli appostati nelle immobilizzazioni sono valutati, in base all’art.2426 C.C. comma 1 n.1, con il criterio del costo ammortizzato.

I titoli appostati nelle immobilizzazioni in esercizi precedenti a quello in corso al 31.12.2016, rappresentati da titoli di stato, sono iscritti al costo, aumentato o diminuito dell’aggio o disaggio di negoziazione e di emissione ripartito per competenza fino alla scadenza di ciascun titolo, in applicazione delle disposizioni finali e transitorie di cui all’art.12 c.2 D.Lgs.139/2015 che statuisce “possono non essere applicate alle componenti delle voci riferite ad operazioni che

non hanno ancora esaurito i loro effetti in bilancio” le modifiche di cui all’art. 2426 C.C. comma 1 n.1.

La perdita durevole di valore di un titolo immobilizzato si manifesta quando, per ragioni legate alla capacità di rimborso dell’emittente, si ritiene ragionevolmente e fondatamente di non poter più incassare integralmente i flussi di cassa – in linea capitale o interessi – previsti dal contratto.

La rettifica per perdita durevole di valore è interamente imputata all’esercizio in cui viene rilevata e contabilizzata nella voce D19 b) “Svalutazioni di immobilizzazioni finanziarie che non costituiscono partecipazioni”. La sua determinazione si effettua avvalendosi di tutti gli elementi utili, riferibili a situazioni esistenti alla data di riferimento di bilancio, anche se conosciuti dopo la chiusura dell’esercizio.

C.I. Rimanenze di magazzino

Le rimanenze, costituite da merci, materiale di confezionamento e di consumo, sono state valutate al minore tra il costo di acquisto, comprensivo degli oneri accessori direttamente attribuibili, calcolato con il metodo FIFO e il valore di realizzazione desumibile dall'andamento di mercato di fine esercizio. Le rimanenze sono iscritte in bilancio al valore di realizzazione desumibile dall’andamento del mercato quando questo risulti minore del relativo valore contabile. Le scorte obsolete e di lento rigiro sono valutate in relazione alla loro presumibile possibilità di utilizzo ovvero di realizzo.

C.II. Crediti

I crediti sono rilevati in bilancio secondo il criterio del costo ammortizzato tenendo conto del fattore temporale.

Il Gruppo si avvale della facoltà di cui all’art. 2423 comma 4, codice civile che prevede che “Non occorre rispettare gli obblighi in tema di rilevazione, valutazione, presentazione e informativa quando la loro osservanza abbia effetti irrilevanti al fine di dare una rappresentazione veritiera e corretta. Rimangono fermi gli obblighi in tema di regolare tenuta delle scritture contabili”.

Il Gruppo presume non rilevanti gli effetti derivanti dall’applicazione del costo ammortizzato e dell’attualizzazione quando la scadenza dei crediti è entro i 12 mesi, tenuto conto anche di tutte le considerazioni contrattuali e sostanziali in essere alla rilevazione del credito, e i costi di transazione ed ogni differenza tra valore iniziale e valore nominale a scadenza sono di importo non significativo. In tale caso è stata omessa l’attualizzazione, gli interessi sono stati computati al nominale ed i costi di transazione sono stati iscritti tra i risconti ed ammortizzati a quote costanti lungo la durata del credito a rettifica degli interessi attivi nominali.

Il Gruppo si avvale altresì, per le componenti delle voci sorte in esercizi precedenti a quello in corso al 31.12.2016 e riferite ad operazioni che non hanno ancora esaurito i loro effetti in bilancio, della facoltà prevista dall’articolo 12 comma 2 del D.lgs. 139/2015.

I crediti sono rappresentati in bilancio al netto del Fondo Svalutazione Crediti. L’adeguamento è ottenuto mediante riduzione del loro valore nominale con apposito fondo svalutazione al fine di tener conto dei rischi di inesigibilità.

Nella stima del fondo svalutazione crediti sono comprese le previsioni di perdita sia per situazioni di rischio di credito già manifestatesi oppure ritenute probabili sia quelle per altre inesigibilità già manifestatesi oppure non ancora manifestatesi ma ritenute probabili.

C.III.Titoli dell'attivo circolante

I titoli iscritti nell’attivo circolante, rappresentati sostanzialmente da titoli di Stato (Italia e Germania) sono iscritti al costo di acquisto e valutati al minore fra il costo di acquisto medesimo eventualmente aumentato del premio di sottoscrizione alla data di chiusura dell'esercizio e il valore desunto dalla media aritmetica dei prezzi dell'ultimo mese dell'esercizio quale

riferimento temporale espressivo di un “andamento” del mercato alla data di bilancio.

Nel caso di titoli il cui ammontare dovesse essere ridotto al valore di mercato alla chiusura dell'esercizio, ma che risultino essere venduti ad un prezzo superiore, il valore di mercato è rappresentato dal prezzo di vendita fino a concorrenza del costo di acquisto.

Qualora vengono meno, in tutto o in parte, i presupposti della rettifica, operata in esercizi precedenti, per effetto della ripresa del valore di mercato, la rettifica stessa è annullata fino, ma non oltre, al ripristino del costo.

I titoli espressi in valute diverse dall’Euro sono convertiti al cambio di fine esercizio.

L'eventuale svalutazione o rivalutazione viene attribuita al Conto Economico.

I titoli acquisiti con contratti di pronti contro termine sono stati iscritti nella voce “Crediti verso altri” secondo quanto previsto dall’art. 2424-bis codice civile.

C.IV. Disponibilità liquide

I depositi bancari, i depositi postali e gli assegni (di conto corrente, circolari e assimilati) sono valutati secondo il principio generale del presumibile valore di realizzo che coincide col valore nominale in assenza di situazioni di difficile esigibilità.

Il denaro ed i valori bollati in cassa sono valutati al valore nominale.

D. Ratei e Risconti

Sono iscritte in tali voci le quote di costi e proventi, comuni a due o più esercizi, secondo il criterio della competenza economica e temporale. In base a tale criterio, la rilevazione di un rateo o di un risconto avviene quando sussistono le seguenti condizioni:

- il contratto inizia in un esercizio e termina in uno successivo;

- il corrispettivo delle prestazioni è contrattualmente dovuto in via anticipata posticipata rispetto a prestazioni comuni a due o più esercizi consecutivi;

- l’entità dei ratei e risconti varia con il trascorrere del tempo.

Non sono inclusi tra i ratei ed i risconti i proventi e gli oneri la cui competenza è maturata per intero nell’esercizio cui si riferisce il bilancio o in quelli successivi.

Alla fine di ciascun esercizio si verifica se le condizioni che hanno determinato la rilevazione iniziale del rateo o del risconto siano ancora rispettate; se necessario, sono apportate le necessarie rettifiche di valore. Tale valutazione tiene conto non solo del trascorrere del tempo ma anche dell’eventuale recuperabilità dell’importo iscritto in bilancio.

PASSIVO

B. Fondi rischi ed oneri

I fondi per rischi sono iscritti per passività di natura determinata ed esistenza probabile, i cui valori sono stimati. Si tratta, quindi, di passività potenziali connesse a situazioni già esistenti alla data di bilancio, ma caratterizzate da uno stato d’incertezza il cui esito dipende dal verificarsi o meno di uno o più eventi futuri.

Le passività potenziali, allorquando esistenti, sono rilevate in bilancio e iscritte nei fondi solo se ritenute probabili, dotate di giustificazione economica e se l’ammontare del relativo onere risulta ragionevolmente stimabile. Non si è tenuto conto pertanto dei rischi di natura remota;

mentre nel caso di passività potenziali ritenute possibili, ancorché non probabili, sono state indicate in nota integrativa informazioni circa la situazione d’incertezza, ove rilevante, che procurerebbe la perdita, l’importo stimato o l’indicazione che lo stesso non può essere determinato, altri possibili effetti se non evidenti, l’indicazione del parere della direzione dell’impresa e dei suoi consulenti legali ed altri esperti, ove disponibili.

I fondi per oneri sono iscritti a fronte di passività di natura determinata ed esistenza certa,

stimate nell’importo o nella data di sopravvenienza, connesse a obbligazioni già assunte alla data di bilancio, ma che avranno manifestazione numeraria negli esercizi successivi.

Gli accantonamenti sono quantificati sulla base di stime che tengono conto di tutti gli elementi a disposizione, nel rispetto dei postulati della competenza e della prudenza. Tali elementi includono anche l’orizzonte temporale quando alla data di bilancio esiste una obbligazione certa, in forza di un vincolo contrattuale o di legge, il cui esborso è stimabile in modo attendibile e la data di sopravvenienza, ragionevolmente determinabile, è sufficientemente lontana nel tempo per rendere significativamente diverso il valore attuale dell’obbligazione alla data di bilancio dal valore stimato al momento dell’esborso.

Per quanto concerne la classificazione, gli accantonamenti ai fondi rischi e oneri sono iscritti prioritariamente nelle voci di costo di conto economico delle pertinenti classi (B, C o D) secondo la loro natura. Nei casi in cui non sia immediatamente attuabile la correlazione tra la natura dell’accantonamento ed una delle voci alle suddette classi, gli accantonamenti per rischi e oneri sono iscritti alle voci B12 e B13 del Conto Economico.

Per quanto attiene al Fondo per operazioni a premio, esso è stanziato a fronte del costo che si prevede di sostenere per adempiere l’obbligo contrattuale derivante da tali operazioni. Come previsto dal Principio Contabile n. 31, tale stima viene basata sulle elaborazioni statistiche per operazioni similari e su tutti quegli altri elementi pertinenti che consentono di effettuare la stima più attendibile riesaminata periodicamente alla luce dei ritorni effettivi.

C. Trattamento di fine rapporto di lavoro subordinato

L'ammontare a bilancio rappresenta l’effettivo debito verso i dipendenti ed è adeguato alla legislazione prevista dall’art. 2120 codice civile ed ai contratti di lavoro vigenti per tutto il personale dipendente, tenuto conto delle rispettive anzianità, dei compensi percepiti e di quanto maturato dai singoli dipendenti.

La voce corrisponde al totale delle singole indennità maturate a favore dei dipendenti alla data di chiusura del bilancio, al netto degli acconti erogati, ed è pari a quanto si sarebbe dovuto corrispondere ai dipendenti nell’ipotesi di cessazione del rapporto di lavoro in tale data.

D. Debiti

I debiti sono rilevati in bilancio secondo il criterio del costo ammortizzato tenendo conto del fattore temporale.

Il Gruppo si avvale della facoltà di cui all’art. 2423 comma 4, codice civile che prevede che “Non occorre rispettare gli obblighi in tema di rilevazione, valutazione, presentazione e informativa quando la loro osservanza abbia effetti irrilevanti al fine di dare una rappresentazione veritiera e corretta. Rimangono fermi gli obblighi in tema di regolare tenuta delle scritture contabili”.

Gli effetti si considerano irrilevanti se i debiti sono a breve termine, ossia con scadenza inferiore ai 12 mesi.

Per le componenti delle voci sore in esercizi precedenti a quello in corso al 31.12.2016 e riferite ad operazioni che non hanno ancora esaurito i loro effetti in bilancio, il Gruppo si avvale della facoltà prevista dall’articolo 12 comma 2 del D.lgs. 139/2015.

I debiti per ferie maturate dai dipendenti e per retribuzioni differite, comprensivi di quanto dovuto agli enti previdenziali, sono stanziati sulla base dell’ammontare che si dovrebbe corrispondere nell’ipotesi di cessazione del rapporto di lavoro alla data del bilancio.

CONTO ECONOMICO

A. Valore della Produzione: Ricavi

I ricavi per operazioni di vendita di beni sono rilevati in base al principio della competenza

quando si verificano entrambe le seguenti condizioni:

- il processo produttivo dei beni o dei servizi è stato completato;

- lo scambio è già avvenuto, si è cioè verificato il passaggio sostanziale e non formale del titolo di proprietà. In caso di vendita di beni tale momento è rappresentato dalla spedizione o consegna dei beni mobili, mentre per i beni per i quali è richiesto l’atto pubblico (immobili e beni mobili), dalla data della stipulazione del contratto di compravendita fatto salvo che l’atto stesso non preveda espressamente un diverso e successivo momento di rilevanza giuridica dell’operazione.

In caso di prestazioni di servizi lo scambio si considera avvenuto quanto il servizio è reso, ossia la prestazione è effettuata.

I ricavi delle prestazioni di servizi sono riconosciuti alla data in cui le prestazioni sono ultimate ovvero, per quelli dipendenti da contratti con corrispettivi periodici, alla data di maturazione dei corrispettivi.

I ricavi di vendita sono rilevati al netto di resi, sconti, abbuoni e premi, nonché delle imposte direttamente connesse con la vendita dei prodotti e la prestazione dei servizi e le rettifiche di ricavi di competenza dell’esercizio sono portate a diretta riduzione della voce ricavi.

Nella voce “altri ricavi e proventi” sono inclusi i componenti positivi di reddito, non finanziari derivanti unicamente dalla gestione accessoria.

B. Valore della Produzione: Costi

I costi di acquisto sono rilevati in base al principio della competenza. I costi per materie prime, sussidiarie, di consumo e di merci sono comprensivi dei costi accessori di acquisto (trasporti, assicurazioni, carico e scarico, ecc.) se inclusi dal fornitore nel prezzo di acquisto delle stesse, altrimenti vengono iscritti separatamente nei costi per servizi in base alla loro natura.

Vengono rilevati tra i costi, non solo quelli d’importo certo, ma anche quelli non ancora documentati per i quali è tuttavia già avvenuto il trasferimento della proprietà o il servizio sia già stato ricevuto.

C. Proventi e oneri finanziari

I proventi ed oneri finanziari sono iscritti per competenza. I costi relativi alle operazioni di smobilizzo crediti a qualsiasi titolo (pro-solvendo e pro-soluto) e di qualsiasi natura (commerciali, finanziarie, altro) sono imputati nell’esercizio di competenza.

20. Imposte sul reddito di esercizio, correnti, differite ed anticipate

Le imposte sul reddito sono accantonate secondo il principio di competenza sulla base della vigente normativa fiscale e sono esposte nello Stato Patrimoniale nella parte attiva a riduzione dell’ammontare dei crediti, se si evidenzia una situazione creditoria e nella parte passiva, al netto degli eventuali acconti d’imposta versati nell’esercizio, se si evidenzia una situazione debitoria.

Le imposte differite ed anticipate e le correlate attività e passività sono rilevate nel conto economico e nello stato patrimoniale nell’esercizio in cui emergono le differenze temporanee.

Le attività per imposte anticipate sono rilevate nel rispetto del principio della prudenza, solo quando vi è la ragionevole certezza del loro futuro recupero.

Le imposte differite sono iscritte in modo sistematico ai sensi di quanto previsto dal principio OIC 25.

Le imposte anticipate e differite sono calcolate sull’ammontare cumulativo di tutte le differenze temporanee dell’esercizio, applicando le aliquote fiscali in vigore nell’esercizio nel quale le differenze temporanee si riverseranno, previste dalla normativa fiscale vigente alla data di riferimento del bilancio. Qualora la normativa non stabilisca le aliquote fiscali in vigore

nell’esercizio nel quale le differenze temporanee si riverseranno, le imposte anticipate / differite sono calcolate sulla base delle aliquote in vigore alla data di riferimento del bilancio.

I crediti per imposte anticipate ed i debiti per imposte differite sono compensati soltanto nel caso in cui la compensazione sia consentita giuridicamente.

A partire dall’esercizio 2014, la Società ha aderito al consolidato fiscale nazionale, a seguito dell’opzione della Unicoop Firenze sc, ai sensi degli articoli 117-129 del Testo Unico delle Imposte sul Reddito. L’opzione è stata rinnovata per il triennio 2017-2019.

REQUISITI MUTUALISTICI

In relazione alla previsione di cui all’art. 12 dello statuto sociale e all’art. 2513 del codice civile l’attività svolta con i soci nell’esercizio 2017 per quanto riguarda le vendite al dettaglio è risultata pari a € 1.928.961 mila, come da voce A)1a del conto economico del bilancio di esercizio di Unicoop Firenze, corrispondente agli scontrini a fronte dei quali è stata presentata la carta socio e per quanto riguarda le vendite all’ingrosso effettuate ai soli soci il risultato dell’attività, come da voce A)1c del conto economico del bilancio di esercizio di Unicoop Firenze, risulta pari a € 56.666 mila, mentre per quanto riguarda le prestazioni di servizi effettuate nei confronti dei soci è risultata pari a € 3.012 mila come da voce A)1f del conto economico del bilancio di esercizio di Unicoop Firenze.

Il totale rappresenta l’81,98% della voce A1 del conto economico del bilancio di esercizio di Unicoop Firenze.

COMMENTI ALLE VOCI DI BILANCIO

ANALISI DELLE VARIAZIONI NELLA CONSISTENZA DELLE PARTITE DELL’ATTIVO E DEL PASSIVO (dati in migliaia di Euro)

ATTIVO

B) IMMOBILIZZAZIONI I) Immobilizzazioni immateriali

Il dettaglio e la movimentazione delle immobilizzazioni immateriali che figurano in bilancio è il seguente:

Totale

31.12.16 Incrementi Trasfer. Decrementi Amm.to Totale 31.12.17

Costi d'impianto 428 7 421

Costi di sviluppo 17 15 2

Diritti di brevetto

concessioni,licenze 18.201 7.182 7.166 18.217

Licenze, marchi 2 1 1 2

Avviamento 48.933 726 4.262 45.397

Immobilizzazioni in

corso e acconti 63 38 25

Altre 5.634 1.428 1.297 656 854 6.849

TOTALE 72.851 9.765 1.297 694 12.305 70.913

Gli avviamenti iscritti in bilancio sono relativi ad acquisizioni a titolo oneroso di aziende commerciali e sono ammortizzati tenuto conto dell’attività svolta lungo la vita utile stimata e sono composti principalmente da quelli riferiti a Doc*Roma S.r.l..

Al 31.12.2017 si è proceduto ad aggiornare il test di impairment redatto al 31 dicembre 2016 sulla base dei dati di budget 2018 al fine di stimare il Valore Recuperabile delle immobilizzazioni materiali ed immateriali (comprensive dell’avviamento) coerentemente con quanto previsto dal principio contabile OIC 9 “Svalutazioni per perdite durevoli di valore delle immobilizzazioni materiali e immateriali”.

Stante il modello di business integrato dei vari punti vendita adottato dalla Società cui l’avviamento si riferisce, è stata confermata un’unica Cash Generating Unit (CGU).

Il valore recuperabile della CGU è stato determinato con il criterio della rendita perpetua, sulla base dei flussi di cassa previsti dal budget 2018 della Società Doc* Roma Srl approvato dal Consiglio di Amministrazione della controllata in data 10 dicembre 2017 .

Le principali ipotesi utilizzate per il calcolo del valore in uso riguardano il tasso di attualizzazione dei flussi finanziari (WACC) ed il tasso di crescita “g”: tali valori sono stati determinati rispettivamente in 6,8% e 2%, quest’ultimo parametro è stato definito tenendo in considerazione il fatto che il test si è basato su una proiezione del budget senza ipotizzare tassi di crescita.

Il risultato di tale test non ha evidenziato problematicità sulla tenuta dei valori iscritti in bilancio.

Il software comprende sia i costi sostenuti per l'acquisizione dei diritti di utilizzo, in particolare in questo esercizio legati a funzionalità specifiche della barriera cassa, sia le spese sostenute per l’adattamento dei programmi alle necessità specifiche della Cooperativa.

I costi di impianto ed ampliamento sono relativi ai costi sostenuti dalla controllata Doc*Roma S.r.l. nella fase di pre-apertura del nuovo punto vendita di Via Frattini – Roma, che ha iniziato la propria attività nel mese di novembre 2017. Sono ammortizzati su di un periodo di 5 anni e sono stati iscritti con il consenso dell’Organo di Controllo in conformità con quanto previsto dall’art. 2426 del c.c.

Tra gli altri costi pluriennali figurano iscritte migliorie ed oneri su beni di terzi, costituiti dalle modifiche e migliorie alle strutture ed agli impianti dei locali detenuti in affitto, oltre ad oneri accessori per beni in locazione, e sono ammortizzate all’aliquota che riflette il minore fra la vita economico tecnica e la durata residua del contratto cui si riferiscono.

II) Immobilizzazioni materiali

Il dettaglio e la movimentazione del costo storico delle immobilizzazioni materiali che figurano in bilancio è il seguente:

CATEGORIA Totale

31.12.16

Incrementi Trasferim. Riclass. Decrementi Totale 31.12.17

Terreni 588.549 2.307 6.478 245 584.133

Fabbricati 1.685.218 11.540 2.773 25.927 365 1.673.239

Impianti e macchinari 410.259 10.872 358 3.896 2.774 414.819

Attrezzature ind. Comm 134.035 4.887 51 1.319 190 137.464

Altri beni 89.525 5.006 487 94.044

Immobilizzazioni in corso- acconti

21.357 879 (4.121) 47 18.068

TOTALE 2.928.943 35.491 (939) 37.620 4.108 2.921.767

I trasferimenti dalle immobilizzazioni in corso a terreni e fabbricati sono, nella maggior parte, dovute al completamento del sito commerciale di Via Frattini - Roma, ed alla ristrutturazione

dei punti vendita di Ponsacco ed Arezzo.

Nel 2017 Il Gruppo ha proseguito nella politica di ammodernamento della propria rete di vendita tesa a completare le realizzazioni iniziate e infine ad acquisire nuove unità immobiliari da destinare in futuro allo svolgimento dell’attività commerciale.

Sono da segnalare i seguenti investimenti in fabbricati nella regione Toscana

 nuove acquisizioni € 7.127.634;

 ristrutturazioni € 2.684.555;

abbiamo inoltre ulteriori investimenti nel Lazio per € 4.035.073 (relativi al punto vendita di Via Frattini – Roma) e corrisposto acconti, per realizzazioni in Toscana, per un ammontare pari ad € 569.866.

Gli investimenti in impianti, macchinari ed attrezzature afferiscono a sostituzioni e innovazioni nei punti vendita siti nella regione Toscana per € 17.276 mila.

I decrementi si riferiscono alla cessione di attrezzature e macchinari non più idonei all’attività aziendale, oltre alla cessione dei fabbricati di Via Lapini - Firenze e Via Fiorentina, località Riglione - Pisa.

Si evidenzia altresì che in ossequio al principio contabile OIC n.16, ed al disposto dell’art. 2423 ter comma 3, si è proceduto alla riclassifica in apposita voce dell’attivo circolante, del valore contabile netto, pari ad € 17.497.000, di due immobili situati in Campania e destinati alla vendita come da delibera assunta nel mese di dicembre 2017. Si è proceduto altresì, dopo aver effettuato gli ammortamenti, a valutare i beni al minore tra il valore netto contabile, ed il valore di mercato. Il valore di mercato preso a riferimento, è stato quello effettivamente risultante dai corrispondenti atti di vendita siglati nel febbraio 2018. Ciò ha comportato una svalutazione di € 9.486.173, iscritta a conto economico alla voce B10c Altre svalutazioni delle immobilizzazioni.

La riclassifica dei valori avvenuta a seguito dell’operazione sopra descritta, è stata evidenziata in apposita colonna nelle tabelle allegate.

La composizione ed i movimenti dei fondi ammortamento delle immobilizzazioni materiali sono i seguenti:

CATEGORIA Totale

31.12.16

Amm.ti Riclass. Utilizzi Totale 31.12.17

Fabbricati 590.353 59.332 6.820 103 642.762

Impianti e macchinari 293.039 21.106 2.541 2.714 308.890

Attrezzature ind.li-comm.li 104.756 7.530 1.276 174 110.836

Altri beni 80.436 3.721 468 83.689

TOTALE 1.068.584 91.689 10.637 3.459 1.146.177

Gli ammortamenti a carico del conto economico del 2017 come per gli esercizi passati, sono stati calcolati sulla base di coefficienti congrui rispetto alla vita economico tecnica residua per i fabbricati, per le attrezzature, per macchinari e impianti.

Il valore netto delle immobilizzazioni materiali all’inizio e alla fine dell’esercizio è il seguente:

CATEGORIA Totale 31.12.16 Incrementi Decrementi Totale 31.12.17

Terreni 588.549 2.307 6.723 584.133

Fabbricati 1.094.865 14.313 78.701 1.030.477

Impianti e macchinari 117.220 11.230 22.521 105.929

Attrezzature 29.279 4.938 7.589 26.628

Altri beni 9.089 5.006 3.740 10.355

Immobil.ni in corso 21.357 879 4.168 18.068

TOTALE 1.860.359 38.673 123.442 1.775.590

Ai sensi dell'art. 10 della legge 72/1983 si fornisce, la composizione delle rivalutazioni comprese nel valore delle immobilizzazioni materiali, esponendo nella tabella che segue i valori relativi ai beni esistenti nel patrimonio aziendale al 31.12.2017 che sono stati oggetto in pregressi esercizi di rivalutazioni monetarie:

Categoria di beni e Legge riferimento (migliaia di euro) Art.2425

e 576/75

Legge 72/83

Legge 413/91

Legge 342/00 e

350/03

Legge 266/05

Legge 185/08

TOTALE

TERRENI E FABBRICATI

523,7 9.122,20 21.307,20 121.914,10 13.400 769.775,50 936.042,70

III) IMMOBILIZZAZIONI FINANZIARIE 1) Partecipazioni

Il movimento delle partecipazioni che costituiscono immobilizzazioni finanziarie in società controllate e collegate è il seguente:

SOCIETÀ CONTROLLATE E COLLEGATE 31.12.16 Variazioni 31.12.17

IL PINO S.r.l. ad unico socio 852 8 860

TERRE DI MEZZO S.r.l / 9.000 9.000

TOTALE CONTROLLATE 852 9.008 9.860

INTEGRA S.p.A. 951 6 957

LEVANTE S.r.l. 11.796 (20) 11.776

LUS ROMA S.r.l. 495 (238) 257

IL PONTE S.p.A. 40.000 / 40.000

TOTALE COLLEGATE 53.242 (252) 52.990

Gli incrementi e i decrementi sono dovuti al consolidamento con il metodo del patrimonio netto dei risultati dei bilanci di esercizio delle società: Il Pino S.r.l., Integra S.p.A, Levante S.r.l. e LUS Roma S.r.l..

Si evidenzia che in ragione della percentuale di capitale detenuta nella società (23,53%), si è provveduto a riclassificare la partecipazione ne Il Ponte S.p.A. tra le società collegate. La stessa riclassifica è stata applicata per l’esercizio chiuso al 31 dicembre 2016.

Il movimento delle partecipazioni che costituiscono immobilizzazioni finanziarie in altre società è riepilogato nel prospetto seguente:

SOCIETÀ 31.12.16 Incr.ti Decr.ti 31.12.17

HOLMO S.p.A. 9.929 / / 9.929

ALTRE PARTECIPAZIONI 2.479 / / 2.479

TOTALE 12.408 / / 12.408

2) Crediti che costituiscono immobilizzazioni finanziarie Il dettaglio e le variazioni dei crediti è il seguente:

d-bis1) V/ALTRI entro 12 mesi 31.12.17 31.12.16 Variazioni

ALTRI 200 200 /

TOTALE 200 200 /

L’importo si riferisce alla quota a breve del finanziamento erogato alla Coop Italia S.C..

d-bis2) V/ALTRI oltre 12 mesi 31.12.17 31.12.16 Variazioni

ALTRI 1.254 1.095 159

CAUZIONI PER FITTI 122 144 (22)

ALTRI DEPOSITI CAUZ.LI 400 422 (22)

CAPARRE SU IMMOBILIZ.NI 2.050 550 1.500

TOTALE 3.826 2.211 1.615

Le caparre su immobilizzazioni sono relative a somme pagate a fronte di obblighi contrattuali per la compravendita di immobili strumentali e si decrementano per la conclusione di tali atti.

3) Altri titoli delle immobilizzazioni finanziarie

Comprende il portafoglio titoli immobilizzato composto da titoli di stato italiani o europei, con scadenza a lungo termine, prevalentemente a tasso fisso.

La movimentazione dei titoli delle immobilizzazioni finanziarie è riepilogata nel seguente prospetto.

31.12.16 Incr.ti Decr.ti 31.12.17

GOVERNATIVI EURO 382.273 291 (20.184) 362.380

TOTALE 382.273 291 (20.184) 362.380

I titoli sono stati appostati nelle immobilizzazioni in esercizi precedenti a quello in corso al 31.12.2017 e sono iscritti al costo, aumentato o diminuito dell’aggio o disaggio di negoziazione e di emissione ripartito per competenza fino alla scadenza di ciascun titolo.

C) ATTIVO CIRCOLANTE I) RIMANENZE

31.12.17 31.12.16 Variazioni

MATERIE PRIME SUSSIDIARIE E DI CONSUMO 4.535 3.967 568

PRODOTTI FINITI E MERCI 117.874 125.813 (7.939)

TOTALE 122.409 129.780 (7.371)

Il valore delle rimanenze è al netto di un fondo stanziato dalla controllata Doc*Roma S.r.l. per € 331 mila e da Unicoop Firenze per € 13.041 mila, ritenuti congrui al fine di allineare il valore di carico delle rimanenze al loro presunto valore di realizzo, neutralizzando anche problematiche di obsolescenza e lento rigiro.

IMMOBILI DESTINATI ALLA VENDITA

31.12.17 31.12.16 Variazioni

IMMOBILI DESTINATI ALLA VENDITA 17.497 / 17.497

TOTALE 17.497 / 17.497

L’incremento è relativo alla riclassifica operata in ottemperanza al principio contabile OIC 16. In proposito si veda quanto descritto in apposita sezione delle immobilizzazioni materiali.

II) CREDITI ATTIVO CIRCOLANTE

1) V/CLIENTI 31.12.17 31.12.16 Variazioni

CLIENTI PER MERCI C/VENDITE 8.489 8.985 (496)

RICAVI COMMERCIALI 53.379 57.665 (4.286)

DIVERSI 12.175 10.520 1.655

TOTALE 74.043 77.170 (3.127)

L’adeguamento del valore nominale dei crediti al valore di presunto realizzo è stato ottenuto mediante l’appostazione di un apposito fondo svalutazione crediti pari, al 31 dicembre 2017, ad

€ 5.786 mila.

3) V/IMPRESE COLLEGATE 31.12.17 31.12.16 Variazioni

INTEGRA S.p.A. 24.269 23.434 835

LEVANTE S.R.L. 12.129 12.388 (259)

TOTALE 36.398 35.822 576

Il credito vs. la collegata Levante S.r.l. è relativo ad un finanziamento fruttifero con scadenza al 31.12.2018.

I crediti vs. Integra S.p.A. sono relativi a quanto dovuto a fronte degli acquisti effettuati in Unicoop Firenze con utilizzo delle carte emesse dalla medesima. Nel corso di gennaio 2018 tale credito è stato integralmente riscosso.

5-bis-a) CREDITI TRIBUTARI entro 12 mesi 31.12.17 31.12.16 Variazioni

ERARIO 19.281 12.071 7.210

Nei crediti tributari a breve termine è compreso per € 4.100 mila il valore relativo agli acconti IRES versati nel 2017, sulla base della normativa vigente, in eccedenza rispetto all’IRES dovuta sull’utile 2017. Tale credito verrà recuperato con il primo acconto del 2018.

Sono altresì compresi crediti Iva per complessive € 13.212 mila

5-bis-b) CREDITI TRIBUTARI oltre 12 mesi 31.12.17 31.12.16 Variazioni

ERARIO 7.616 7.616 /

TOTALE 7.616 7.616 /

Nei crediti tributari a lunga è compreso il valore di € 7.616 mila corrispondente al credito sorto a seguito dell’istanza IRAP di rimborso IRES per deduzione dell’IRAP relativa alle spese per il personale dipendente e assimilato, articolo 2, comma 1-quater, Decreto-Legge n. 201/2011, presentata in data 05.02.2013 per le annualità dal 2007 al 2011.

5-ter) IMPOSTE ANTICIPATE 31.12.17 31.12.16 Variazioni

IMPOSTE ANTICIPATE 46.047 44.798 1.249

TOTALE 46.047 44.798 1.249