I prezzi del presente documento sono aggiornati alla chiusura del mercato del giorno precedente (salvo diversa indicazione). Per il Nikkei 225 chiusura della data odierna.
Prese di profitto per le borse europee Temi della giornata
- I nuovi massimi sui mercati azionari potrebbero aprire a realizzi di profitti.
- L’euro/dollaro mantiene il livello di 1,31 portandosi ai massimi da maggio.
- Archiviata una settimana ricca di eventi, il mercato obbligazionario sovrano si prepara a un’importante tornata di aste che coinvolge sia Paesi core che periferici.
In agenda per oggi
Dati macroeconomici in calendario
Paese Dato Effettivo Previsto Precedente
Italia Bilancia commerciale (milioni di euro) di luglio - 2.115 2.517 Area Euro Costo del lavoro a/a (%) del 2° trimestre - 1,6 2,0 Bilancia commerciale (milioni di euro) di luglio - 15,0 14.875,5
Partite correnti (miliardi di euro) di luglio - - 12,7
USA Indice Empire Manifatturiero di settembre - -2,0 -5,85
Fonte: Bloomberg
Ultime pubblicazioni: aggiornamento mercati.
17 settembre 2012
Nota giornaliera
Intesa Sanpaolo
Servizio Studi e RicercheRicerca per investitori privati e PMI
Team Retail Research Analisti Finanziari
Principali indici azionari Principali titoli e indici obbligazionari Valore Var. % 1g Var. % YTD
Euro Stoxx 256 1,9 13,4
FTSE MIB 16.624 2,3 10,2
FTSE 100 5.916 1,6 6,2
Xetra DAX 7.412 1,4 25,7
CAC 40 3.582 2,3 13,3
Ibex 35 8.155 2,8 -4,8
Dow Jones 13.593 0,4 11,3
S&P 1.466 0,4 16,6
Nikkei 225 Mercato chiuso 8,3
Rendimento Var. pb 1g Var. pb YTD BTP 2 anni 2,27 -1 -285 BTP 10 anni 5,02 1 -209
Bund 2 anni 0,10 4 -4
Bund 10 anni 1,71 15 -12 Treasury 2 anni 0,25 2 1 Treasury 10 anni 1,87 14 -1 EmbiG spr. (pb) 211 -11 -224 Main Corp.(pb) 118 -9 -55 Crossover (pb) 461 -34 -294 Note: Var. % 1g= performance giornaliera; Var. % YTD=
performance da inizio anno. Fonte: Bloomberg Note: Var. pb 1g= variazione in pb giornaliera; Var. pb YTD=
variazione in pb da inizio anno. Fonte: Bloomberg
Principali cambi e materie prime Performance delle principali asset class (%) Valore Var. % 1g Var.% YTD
Euro/dollaro USA 1,31 1,7 1,3 Dollaro/yen 78,39 1,0 1,9
Euro/yen 102,93 2,7 3,3
Euro/franco svizzero 1,22 0,3 0,0 Sterlina/dollaro USA 1,62 0,6 4,3 Euro/Sterlina 0,81 1,0 -2,9 Petrolio (WTI) 99,00 0,7 0,2 Petrolio (Brent) 116,66 -0,2 8,6 Gas naturale 2,94 -3,1 -4,4
Oro 1.770,50 1,0 13,1
Mais 782,00 1,1 19,4
-5 0 5 10 15 20
Azion. BTP Bund Corp. Emerg.
Perfomance a 1 giorno Performance da inizio anno
Note: Var. % 1g= performance giornaliera; Var. % YTD=
performance da inizio anno. Fonte: Bloomberg Nota: TR EFFAS Bloomberg per BTP e Bund, TR IBOXX Eur Liquid Corporates per lCorp., indice JPM EuroEmbiG per Emerg. Fonte:
Bloomberg
Intesa Sanpaolo – Servizio Studi e Ricerche 2 Italia – FTSE MIB (2,3% a 16.624)
FIAT: annulla investimenti in Italia. Il Governo italiano chiederà spiegazioni a Fiat in merito all'annuncio fatto settimana scorsa secondo il quale il progetto Fabbrica Italia, che prevedeva 20 miliardi di euro di investimento nel Paese, non potrà essere mantenuto perché la crisi economica ha cambiato il quadro generale. Secondo l'AD Sergio Marchionne, la proposta per un intervento concertato volto a ridurre la capacità produttiva in Europa ha incontrato l'opposizione tedesca.
IMPREGILO: impianto in Nigeria. Il gruppo Salini si è aggiudicato una commessa per la realizzazione di un impianto in Nigeria, per un valore di circa 250 milioni di euro.
LOTTOMATICA: commessa Canadese. La controllata Spielo International ha firmato un contratto di sette anni per la fornitura di 4.000 videolotterie della provincia canadese del Saskatchewan.
MEDIASET: interesse per Ti Media. Secondo fonti di stampa Mediaset sarebbe interessata ad acquisire Ti Media (La7 e Mtv) emittente di proprietà di Telecom Italia.
STMICROELECTRONICS: piano industriale a dicembre.
Presenterà un nuovo piano strategico a dicembre per far fronte al calo della domanda e alle nuove necessità della clientela.
Altri titoli
FONDIARIA SAI: ricollocate le azioni del consorzio. Le banche del consorzio di garanzia hanno collocato tutte le azioni ordinarie FonSai rimaste a loro carico dopo l'aumento di capitale a investitori istituzionali italiani ed esteri.
I 3 migliori & peggiori del FTSE MIB-FTSE All-Share
Volumi medi
Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-30g * Mediaset 1,86 6,15 14,15 20,79 Stmicroelectronics 5,16 6,11 8,05 5,86 Mediolanum 3,83 5,92 4,34 2,74 Telecom Italia 0,83 -1,20 74,94 71,19 Lottomatica Group 16,79 -0,83 0,79 0,50 Diasorin 26,44 -0,56 0,34 0,30 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 30 giorni. Fonte: Bloomberg
Zona Euro – Euro Stoxx (1,9% a 256) Germania – Xetra Dax (1,4% a 7.412)
VOLKSWAGEN: immatricolazioni di agosto. Buona la performance delle vendite per il gruppo automobilistico tedesco che ha archiviato il mese di agosto vendendo 719.500 veicoli, pari ad un incremento del 18,9% su base annuale. Se si considerano invece i dati da inizio anno, le immatricolazioni sono cresciute del 10,2%.
I 3 migliori & peggiori dell’Euro Stoxx 50
Volumi medi
Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-30g * Arcelormittal 13,39 9,17 10,36 7,92 Compagnie De Saint-Gobain 30,35 6,70 2,64 1,96 Deutsche Bank 33,90 5,21 12,03 7,36 Telecom Italia 0,83 -1,20 74,94 71,19 Bayer 64,90 -0,73 2,61 2,25
E.On 19,46 -0,31 7,55 6,66
Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 30 giorni. Fonte: Bloomberg
USA – Dow Jones (0,4% a 13.593)
HOME DEPOT: chiusura punti vendita cinesi. Cambi di strategia annunciato dal gruppo della grande distribuzione statunitense che ha annunciato la chiusura dei megastore costruiti in Cina a favore dello sviluppo dei negozi online. La decisione di chiudere i sette punti vendita aperti implicherà costi per 160 milioni di dollari a carico di Home Depot.
Nasdaq (0,9% a 3.184)
I 3 migliori & peggiori del Dow Jones
Volumi medi
Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-30g * Caterpillar 93,17 2,75 1,48 1,35 United Technologies 82,45 2,38 1,05 0,92
Alcoa 9,84 2,18 3,47 2,32
At&T 37,26 -2,33 4,65 4,66 Merck & Co. 43,62 -2,33 2,60 2,11 Verizon Communications 44,53 -2,30 3,14 2,42 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 30 giorni. Fonte: Bloomberg
I 3 migliori & peggiori del Nasdaq
Volumi medi
Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-30g * Fossil 93,60 11,43 0,46 0,41 Baidu 115,62 5,32 1,35 1,14 Randgold Resources 120,34 5,24 0,18 0,14 Starbucks 50,46 -2,46 2,18 2,22 Amgen 81,36 -2,41 1,33 1,18 Check Point Software 47,51 -2,38 0,66 0,63 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 30 giorni. Fonte: Bloomberg
Giappone – Nikkei 225
Mercato chiuso per festività nazionale.
Mercati Azionari
Intesa Sanpaolo – Servizio Studi e Ricerche 3 Calendario Macroeconomico
Calendario dati macro (ieri)
Dati macro Indicatore Eff.Cons.
Area Euro Variazione dell'occupazione t/t del 2° trimestre 0,0 - Variazione dell'occupazione a/a del 2° trimestre -0,6 - CPI armonizzato m/m (%) di agosto 0,4 0,4 CPI armonizzato a/a (%) di agosto 2,6 2,6 CPI armonizzato core m/m (%) di agosto 1,5 1,7 USA Vendite al dettaglio m/m (%) di agosto 0,9 0,8
Vendite al dettaglio senza auto m/m (%) di agosto
0,8 0,7
Indice Università del Michigan di settembre, preliminare
79,2 74,0
Variazione delle scorte m/m (%) di luglio 0,8 0,4 Produzione industriale m/m (%) di agosto -1,2 0,0 Utilizzo della capacità produttiva (%) di agosto 78,2 79,2
CPI m/m (%) di agosto 0,6 0,6
CPI senza alimentari ed energia m/m (%) di agosto
0,1 0,2
CPI a/a (%) di agosto 1,7 1,7
CPI senza alimentari ed energia a/a (%) di agosto 1,9 2,0 Giappone Produzione industriale m/m (%) di luglio, finale -1 - Produzione industriale a/a (%) di luglio, finale -0,8 - Fonte: Bloomberg
Intesa Sanpaolo – Servizio Studi e Ricerche 4 Avvertenza generale
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Intesa Sanpaolo Servizio Studi e Ricerche - Responsabile Gregorio De Felice Responsabile Retail Research
Paolo Guida
Analista Azionario Analista Obbligazionario
Ester Brizzolara Serena Marchesi
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Piero Toia Analista Valute e Materie prime
Research Assistant Mario Romani
Cecilia Barazzetta
Editing: Monica Bosi
